مزایا و معایب ضریب اهرمی

قرارداد cfd چیست و چطور از آن بهره ببریم ؟

سی اف دی یا قرارداد ما به التفاوت (CFD – Contract For Difference) یک ابزار مهم مالی است که امکان سودآوری از نوسانات قیمت دارایی پایه را به معامله گران می دهد. قرارداد مابه التفاوت مانند کپی از دارایی پایه است.

سی اف دی ها جزو ابزار مشتقه محسوب می شوند یعنی سرمایه گذار در دارایی پایه سرمایه گذاری نمی کند بلکه تنها برتفاوت قیمت آن تمرکز دارد. برای انجام معاملات CFD لازم است تا توافقی بین دو طرف معامله، خریدار و فروشنده منعقد گردد تا براساس آن، خریدار اختلاف ارزش دارایی امروز را (قیمتی که معامله با آن بسته می شود) با ارزش دارایی در زمان باز کردن معاملات را به فروشنده پرداخت کند.

این معاملات بر اساس ضریب اهرمی معامله می شوند یعنی لازم نیست که معامله گر مبلغ کامل قرارداد داشته باشد. Cfd ها بازار بورس ندارد و در جای خاصی متمرکز نیست.

ﻣﺰﺍﯾﺎﯼ ﻗﺮﺍﺭﺩﺍﺩ CFD

• این نوع قراردادﻫﺎ ﺑﺎ اعتبار اهرمی ﻣﻌﺎﻣﻠﻪ ﻣﯽﺷﻮﻧﺪ ﺑﻨﺎﺑﺮﺍﯾﻦ ﻣﯽﺗﻮﺍﻧﯿﺪ ﺳﺮﻣﺎﯾﻪ ﻣﻌﺎﻣﻼﺗﯽ ﺧﻮﺩ ﺭﺍ ﺑﻪ ﺣﺪﺍﻛﺜﺮ ﺑﺮﺳﺎﻧﯿﺪ.
• ﺩﺭ ﺷﺮﺍﯾﻂ ﺻﻌﻮﺩ ﯾﺎ ﺳﻘﻮﻁ ﺑﺎﺯﺍﺭ ﺷﻤﺎ ﻣﯽﺗﻮﺍﻧﯿﺪ ﺑﺎ ﺟﻬﺖﮔﯿﺮﯼ ﺧﺮﺩﻣﻨﺪﺍﻧﻪ ﺳﻮﺩ ﺧﻮﺑﯽ ﺑﻪ ﺩﺳﺖ ﺁﻭﺭﯾﺪ.
• ﺑﺎ ﯾﻚ ﺣﺴﺎﺏ ﻣﻌﺎﻣﻼﺗﯽ ﻣﯽﺗﻮﺍﻧﯿﺪ ﺩﺭ ﻫﻤﻪ ﺑﺎﺯﺍﺭﻫﺎﯼ ﻣﺎﻟﯽ فعالیت ﺩﺍﺷﺘﻪ ﺑﺎﺷﯿﺪ.
• ﺑﺎ ﺍﺳﺘﻔﺎﺩﻩ ﺍﺯ ﺩﺳﺘﻮﺭ ﺗﻮﻗﻒ ﻭ ﯾﺎ ﻣﺤﺪﻭﺩﺳﺎﺯﯼ ﺿﺮﺭ ﻣﯽﺗﻮﺍﻧﯿﺪ ﺭﯾﺴﻚ ﻣﻌﺎﻣﻼﺕ ﺧﻮﺩ ﺭﺍ ﻣﺪﯾﺮﯾﺖ ﻭ ﻛﺎﻫﺶ ﺩﻫﯿﺪ.
• یکی از بهترین مزایای استفاده از CFD در برابر پلتفرم های سنتی را می توان به توانایی عملکرد بالای آن در بازارهای با پوزیشن خرید و فروش نسبت به خرید و فروش به صورت سنتی دانست. در هنگام خرید و فروش معاملات، تنها با بالا رفتن قیمت ها می توانید به سود برسید.

در بازارهای سنتی زمانی که معامله گران حس کنند ارزش دارایی آنها نزولی شده است دست به فروش می زنند و سپس بعد از پایین آمدن قیمت ، دوباره آن را می خرند. اما در اقدام برای خرید یا فروش پوزیشن ها، معامله گران می توانند از هر دو بازار صعودی و نزولی سود خود را بدست بیاورند چنین معامله گرانی در واقع برای موقعیت های مختلف بازار همیشه آماده هستند

از پوزیشن های خرید و فروش ، می توان به طور همزمان و با قیمت های مختلف و اهداف متفاوت استفاده کرد. می توان این کار را برای پوزیشن های تحت پوشش ریسک همراه با استفاده از استراتژی های پیشرفته معاملاتی انجام داد.

• لوریج های بالا: بروکرها به طور معمول CFD هایی را که دارای لوریج بالاتری از سایر ابزارهای مالی سنتی هستند، ارائه می دهند.

ویژگی های معاملات CFD

اهرم : در سرمایه گذاری سی اف دی شما لازم نیست تمام مبلغ یک سهام را پرداخت کنید.
سود از روند نزولی بازار: در سی اف دی شما می توانید از کاهش قیمت نیز سود بدست آورید و در دو جهت صعودی و نزولی فعالیت کنید.

عدم نیاز به مالیات : در معاملات سی اف دی شما مالک سهام نیستید پس از مالیات معاف می شوید البته این نکته را در نظر داشته باشید که حق رای مربوط به سهام نیز ندارید.

عدم وجود تاریخ سر رسید : در حساب های CFD تاریخ انقضا برای یک قرار داد وجود ندارد و شما می توانید تا زمانی که تمایل دارید، حساب خود را باز نگهدارید.

کمیسیون بسیار پایین : کارگزارن سی اف دی کمیسیون بسیار پایینی، در حدود 0.1 حجم معامله از تریدر ها دریافت می کنند و این یکی از جذاب ترین ویژگی های معاملات CFD است.

محاسبه سوآپ در معاملات شاخص سهام CFD

فرمول محاسبه Swap به شرح زیر خواهد بود:
سواپ = ((تفاوت نرخ بهره ÷ مزایا و معایب ضریب اهرمی 100) ÷360) × قیمت بسته شدن معامله × حجم معامله Lots) × حجم یک لات)
نرخ بهره شبانه = 3-
قیمت بسته شدن معامله = 5815.5
حجم معامله = 10
حجم یک لات = 0.5
با استفاده از اطلاعات بالا می توان میزان سواپ در معاملات CFD با شاخص ASX200 را محاسبه کرد :

سواپ = 3- ÷ 100 ÷360 × 5815.5 × 0.5 × 10 = 2.42 دلار استرالیا

محاسبه سوآپ در معاملات کالای CFD

فرمول محاسبه سوآپ به شرح زیر خواهد بود:
سواپ = میزان سواپ در پیپ × ارزش یک پیپ به دلار آمریکا × حجم معامله
میزان سواپ در پیپ = 0.260 –
ارزش یک پیپ به دلار آمریکا = 1
حجم معامله = 10
به عبارت دیگر :

سوآپ = (0.260 -) × 1 × 10 = 2.60 دلار آمریکا

نرخ بهره شبانه معاملات فولاد نیز همانند نرخ بهره شبانه جفت ارزها محاسبه می شود.

بازارهای CFD

CFD کالاها
• نفت برنت انگلستان (اسپات)
• نفت خام ایالات متحده (اسپات)
• گاز طبیعی آمریکا (اسپات)
CFD شاخصها
• GDAX (Dax 30)
• AUS200 (Australia 200)
• ND100m (US Tech 100 – Mini)
• UK100 (UK100)
• SP500m (US SPX 500 – Mini)
CFD سهام
• آمازون
• علی بابا
• اپل
• مایکروسافت
• آمریکن اکسپرس
CFD ارزهای دیجیتالی
• Bitcoin
• Ethereum
• Litecoin
• Ripple

لوریج چیست و لوریج مناسب در معاملات کدام است؟

روند رشد استفاده از لوریج در معاملات ارزهای دیجیتال را می توان به رشد قابل توجه سیستم عامل های معاملاتی و صرافی هایی که امکان ترید با اهرم ها را فراهم می کنند، نسبت داد. با توجه به تقاضای روزافزون تریدر ها برای استفاده از لوریج به منظور دستیابی به سود های بیشتر، اکثر صرافی ها لوریج تریدینگ را برای معامله گران در دسترس قرار داده اند. اگر شما علاقه مند به معامله ارز رمزنگاری شده هستید ، اما سرمایه زیادی برای شروع ندارید ، استفاده از اهرم به شرط آنکه درباره آن اطلاعات کافی داشته باشید، می تواند مناسب باشد. اهرم به شما این امکان را می دهد تا برای افزایش قدرت خرید خود ، از یک کارگزاری یا صرافی پول وام بگیرید و امکان سود بیشتر را برای خود فراهم کنید.

• 1. لوریج چیست؟
• 2. مدیریت ریسک در معاملات با لوریج
• 3. مزایا و معایب استفاده از لوریج
• 4. مقادیر لوریج
• 5. معامله گران حرفه ای و لوریج
• 6. چگونه لوریج مناسب در بازار ارزهای دیجیتال را پیدا کنیم؟

لوریج چیست؟

به توانایی استفاده از هر چیز کوچک برای کنترل مقادیری بزرگ تر از آن، لوریج یا اهرم می گویند. لوریج در زمینه تجارت فارکس و ارزهای دیجیتال بیشترین کاربرد دارد، و در این زمینه به این معنی است که می توانید با وجود سرمایه ای اندک ، سرمایه ای بزرگ تر در بازار را کنترل نمایید.

مزیت آشکار استفاده از اهرم این است که می توانید با استفاده از یک سرمایه محدود، به مقادیر زیادی پول دست یابید. اما مشکل اینجا است که با انجام معامله با لوریج، همچنین ممکن است مقدار زیادی پول را نیز از دست بدهید. تمام سود و ضرر شما به این بستگی دارد که چقدر هوشمندانه از این لوریج استفاده کنید، و این که تا چه حد در مدیریت ریسک قدرت داشته باشید.

اهرم در اصل سرمایه قرض گرفته شده است که اندازه موقعیت تریدر و در نتیجه سودآوری آن را افزایش می دهد. اصطلاح “Leverage” به میزان افزایش سرمایه در یک موقعیت معاملاتی اشاره می کند. به عنوان مثال ، اهرم 100 برابر (یا 1: 100) در موقعیت 500 دلاری بیت کوین به اندازه یک موقعیت 50 هزار دلاری بیت کوین بزرگ و سودآور است.

برای درک بهتر مفهوم لوریج اجازه دهید این مثال را کمی باز کنیم. فرض کنید شما به عنوان یک معامله گر 500 دلار سرمایه دارید و وارد یک موقعیت معاملاتی بیت کوین فیوچرز با اهرم 100 می شوید. در این حالت اندازه موقعیت شما 50 هزار دلار است. از طرفی سرمایه اولیه شما (500 دلار) به عنوان “مارجین” یا حاشیه شناخته می شود و در صورت حرکت قیمت دارایی در جهت مخالف ، به عنوان وثیقه استفاده می شود.

بیشترین ضرر یک معامله گر در معاملات لوریج، همان سرمایه اولیه است ولی در صورت موفقیت در معامله ، سود او به نسبت اهرمی که انتخاب کرده است، چند برابر می شود.

از معاملات مارجین می توان برای باز کردن موقعیت های لانگ (خرید) و شورت (فروش) استفاده کرد. با معامله مارجین ارزهای دیجیتال ، می توانید یک ارز را خریداری کنید اگر فکر می کنید ارزش آن افزایش می یابد (و از افزایش قیمت حاصل شده سود کسب کنید) و یا اگر فکر می کنید قیمت ارز در مسیر نزولی است آن را بفروشید (و از کاهش قیمت سود ببرید).

مدیریت ریسک در معاملات با لوریج

معاملات مارجین می توانند سود شما را افزایش دهند ، اما به خاطر داشته باشید که به همان اندازه می تواند باعث ضررهای سریع شود. این بزرگترین خطر معاملات مارجین با استفاده از اهرم است. اگر بازار بر خلاف پیش بینی شما حرکت کند سرمایه اولیه خود را از دست خواهید داد. هر چه ضریب لوریجی که انتخاب می کنید بالا تر باشد، ریسک لیکوئید شدن پوزیشن شما و از دست دادن سرمایه اولیه تان بیشتر می شود. در ادامه چند نکته در مورد نحوه کنترل ریسک معاملات با اهرم شرح داده شده است.

استفاده از استاپ لاس یا حد ضرر: stop-loss ابزاری برای مدیریت ریسک است که برای بسته شدن معامله با مقدار مشخصی طراحی شده است درصورتی که بازار به سمتی حرکت کند که مطابق میل و پیش بینی شما نیست. این یک روش واقعا مفید برای اطمینان از این است که شما دقیقاً چه مقدار پول را در معرض ریسک از دست دادن قرار می دهید. توجه داشته باشید که هرگز بیش از آنچه می توانید از دست بدهید ریسک نکنید. مهم نیست که میزان موفقیت استراتژی شما چیست ، معاملات با استفاده از اهرم در بازار ارزهای دیجیتال با توجه به ماهیت نوسانی بودن آن می تواند خیلی سریع خلاف جهت مورد نظر شما باشد ، بنابراین هرگز نباید بیش از حد توانایی خود را برای از دست دادن سرمایه گذاری کنید. به طور کلی ، ریسک بیش از 5٪ از سرمایه کلی شما منطقی نیست.

استفاده از حد سود یا Take Profit: این ابزار مدیریت ریسک کمی شبیه عکس Stop Loss است. شما می توانید یک سفارش Take Profit تنظیم کنید تا موقعیت شما در زمانی که سود به مقدار مشخصی می رسد بسته شود. از آنجا که ارزهای دیجیتال بسیار بی ثبات هستند ، بیرون رفتن از بازار قبل از اینکه قیمت ارز دیجیتال در جهت دیگری بچرخد ، می تواند هوشمندانه باشد.

مزایا و معایب استفاده از لوریج

مانند تمام استراتژی های معاملاتی ، استفاده از لوریج در معاملات ارزهای دیجیتال یا فارکس نیز دارای مزایا و معایبی هستند. مهمترین مزیت استفاده از اهرم این است که سود بالقوه شما بیشتر است، اما این همچنین با افزایش ریسک از دست دادن سرمایه در معامله در صورت حرکت بازار خلاف جهت پیش بینی شما بیشتر است.

مزایا	معایب
سود های بزرگتر	ضرر های بزرگتر
امکان افزایش سرمایه	معامله با ریسک بالا
معامله با سرمایه محدود	از دست دادن سریع سرمایه در بازار های پرنوسان
یادگیری نظم و ابزارهای مدیریت ریسک	برای تریدر های بی تجربه پیچیده است

لوریج این توانایی را دارد که بازار خسته کننده فارکس را تبدیل به یک بازار جذاب و پر هیجان نماید. متاسفانه هنگامی که بحث در مورد پول و سرمایه باشد، همیشه نمی توان هیجان انگیز بودن را یک ویژگی خوب دانست، اما در هر صورت لوریج می تواند این ویژگی را به هر بازاری ببخشد.

بدون وجود لوریج، حتی دیدن سود سالانه 10 درصدی نیز می تواند در حساب معامله گران، باعث شگفتی و خوشحالی آن ها شود. اما اگر در یک حساب از مقدار بسیار زیادی لوریج استفاده شود، آن حساب می تواند حتی در یک روز شاهد سود 10 درصدی باشد. معمولا مقادیر لوریج بسیار بالا هستند، اما برخی افراد مزایا و معایب ضریب اهرمی با لوریج پنج درصد فعالیت می کنند. این نکته بسیار حائز اهمیت است که نوسانی که شما در هنگام معامله تجربه می کنید، بیشتر به خاطر لوریج معامله شما است و زیاد مربوط به دارایی پایه نیست. چون نوسانات نیز به نسبت لوریج شما بیشتر و تاثیر گذار تر می شود.

مقادیر لوریج

معمولا لوریج در مقادیر ثابت ارائه می شود، که این مقدار ثابت در بروکرها یا صرافی های مختلف، متفاوت است. هر بروکر یا صرافی بر اساس قوانین و مقررات خود مقدار لوریج را مشخص کرده و ارائه می دهد. این مقادیر معمولا برابر هستند با 50:1، 100:1، 200:1، و 400:1.

لوریج پنجاه به یک به این معنی است که به ازای هر یک دلاری که در حساب خود دارید، می توانید معامله ای با ارزش 50 دلار انجام دهید. به عنوان مثال اگر 500 دلار سرمایه داشته باشید، با استفاده از لوریج پنجاه به یک (50:1) می توانید تا مقدار 25000 دلار معامله انجام دهید.
توجه داشته باشید که لازم نیست حتما با تمام 25000 دلار معامله انجام دهید، بلکه می توانید تا این مقدار به تجارت بپردازید.

لوریج صد به یک به این معنی است که به ازای هر یک دلاری که در حساب خود دارید، می توانید معامله ای با ارزش صد دلار انجام دهید. این مقدار لوریج، معمولا در یک حساب با حجم معامله (Lot) استاندارد به کاربران ارائه می شود. در این نوع حساب ها با حجم معامله استاندارد، مقدار سرمایه 2000 دلار، به شما این توانایی را می دهد که 200 هزار دلار پول را کنترل و با آن معامله کنید.

لوریج دویست به یک به این معنی است که به ازای هر یک دلاری که در حساب خود دارید، می توانید معامله ای با ارزش دویست دلار انجام دهید. این مقدار اهرم یا لوریج معمولا در یک حساب با حجم معامله اندک ارائه می شود. حداقل سپرده در این نوع از حساب ها با حجم معامله اندک، حدود 300 دلار است. با سپرده 300 دلاری در این حساب ها می توانید معاملاتی را تا مقدار 60 هزار دلار کنترل نمایید.

لوریج چهارصد به یک به این معنی است که به ازای هر یک دلاری که در حساب خود دارید، می توانید معامله ای با ارزش چهارصد دلار انجام دهید. برخی از بروکرها اهرم یا لوریج چهارصد به یک را در حساب های با حجم معامله اندک ارائه می دهند.
مراقب بروکرهایی که این نوع از لوریج را برای حساب های کوچک ارائه می دهند باشید. هر فردی که با یک سپرده 300 دلاری در حساب فارکس خود بخواهد با لوریج چهارصد به یک معامله کند، ممکن است در عرض چند دقیقه کاملا نابود شود.
بروکرها، معامله گران را مجبور به سپرده گذاری با تنها 300 دلار نمی کنند، اما اگر این امکان را برای آن ها فراهم آورند، ممکن است از طریقی، ماجرا به سود شما تمام نشود.

معامله گران حرفه ای و لوریج

در اکثر مواقع، معامله گران و تاجران حرفه ای با لوریج کم معامله می کنند. هر کسی ممکن است دچار اشتباهات معامله شود، و در این صورت کم نگه داشتن اهرم یا لوریج، می تواند از سرمایه شما محافظت کرده و سود و درآمد شما را ثابت می سازد. بسیاری از معامله گران حرفه ای و با تجربه، از مقادیر Leverage ده به یک و یا بیست به یک استفاده می کنند. بدون در نظر گرفتن این که بروکر یا کارگزار شما، چه خدماتی را در اختیار شما قرار می دهد، با این نوع از لوریج نیز می توانید معامله کنید. تنها کافی است پول بیشتری را سپرده گذاری کنید، و تعداد معاملات خود را کم نمایید.

مهم نیست که سبک کار شما چگونه است، بلکه همواره باید به یاد داشته باشید که وجود امکان لوریج در بروکر، به این معنا نیست که شما الزاما باید از آن استفاده کنید. در کل هر چه کمتر از لوریج استفاده کنید، بهتر است. برای این که متوجه شوید چه زمانی باید از اهرم استفاده کرد و چه زمانی استفاده از آن به شما ضرر خواهد رساند، باید تجربه کافی را به دست آورده باشید. به یاد داشته باشید که همیشه احتیاط به شما کمک می کند تا در طولانی مدت بتوانید به معاملات خود ادامه دهید.

چگونه لوریج مناسب در بازار ارزهای دیجیتال را پیدا کنیم؟

یکی از مهمترین سوالاتی که تریدرهای ارزهای دیجیتال که به تازگی در این بازار شروع به کار کرده اند و به دلیل سرمایه اندک به لوریج تریدینگ بسیار علاقه مند هستند این است که لوریج مناسب برای معاملات کدام است و در بازه‌های زمانی مختلف کدام لوریج بهتر است.

یک قانون کلی که معمولا تریدرهای حرفه ای تر آن را در نظر می گیرند این است که ضریب لوریج یا اهرم باید با بازه زمانی معاملات رابطه معکوس داشته باشند.

نکته دیگری که باید حتما آن را در نظر داشته باشید این است که افزایش اهرم و استفاده از اهرم های با ضریب بالاتر باعث کاهش فاصله بین قیمت ورودی و قیمت لیکوئید شدن پوزیشن شما می ‌شود. به همین دلیل ریسک از دست دادن سرمایه تان بیشتر می شود.

برای درک بیشتر مثالی از معامله گران اسکالپ و معامله گران سوئینگ را شرح می هیم. یک اسکالپر (Scalper) در بازار از تغییرات جزیی قیمت سود می برد و معمولا از نمودارهای دقیقه ای (یک دقیقه ‌ای، یا پنج دقیقه‌ ای) استفاده می کنند و معمولا اهرم‌های با ضریب 10 و یا در نهایت 25 را انتخاب می کنند. از سوی دیگر یک معامله گر سوئینگ (Swing Trader) که از طریق نوسان ‌گیری معامله می ‌کند، از اهرم‌های با مزایا و معایب ضریب اهرمی ضریب کمتر مثلا 2 یا 4 استفاده می کنند. این یک انتخاب محافظه کارانه تر است چرا که پوزیشن سوئینگ تریدرها ممکن است برای روزها یا حتی هفته‌ها باز بماند و اگر لوریج بالا باشد امکان لیکوئید شدن تصادفی به وجود می آید.

در آخر در نظر داشته باشید که ارزهای مختلف از نظر نوسانات با یکدیگر تفاوت دارند و هر کدام ممکن است ساختار منحصر به فرد خود را داشته باشند. مثلا دامنه نوسانات بیت کوین در حالت عادی با ریپل کاملا متفاوت است. به همین دلیل قبل از انجام معامله روی یک ارز حتما در مورد رفتار معمول و دامنه نوسان اطلاعات کافی جمع آوری کنید و همانطور که بارها به آن اشاره شد هرگز با همه یا درصد بالایی از سرمایه خود وارد معاملات با اهرم نشوید.

معاملات مارجین (Margin Trading) در ارزهای دیجیتال چیست؟

معاملات مارجین (Margin Trading) روشی برای معامله دارایی ها با استفاده از وجوه ارائه شده توسط شخص ثالث است. اساساً این نوع معاملات ، نتایج را تقویت می کند تا معامله گران بتوانند در معاملات به سودهای بیشتری دست یابند.

معامله مارجین (Margin Trading) یا اهرمی ، راهی برای خرید و فروش و معامله یک دارایی است و با استفاده از اهرم‌های موجود ، این معاملات امکان کسب سود بیشتری به معمله گران می‌دهند.

در معاملات مارجین اگر فردی ۳۰ دلار را به یک معامله مارجین اختصاص می‌دهد و قصد ده برابر کردن سرمایه و افزایش آن به ۳۰۰ دلار را داشته باشد ، باید از اهرم ۱۰x یا ۱۰ برابری استفاده کند.

البته باید به این موضوع دقت کرد که اهرم همان‌گونه که باعث بیشتر شدن یا در واقع ضرب شدن سود می شود ، ضرر احتمالی را هم ضرب می کند. مثلا اگر فردی با اهرم ۵x دچار در معامله ضرر کند ، در واقع ۵ برابر ضرر خواهد کرد.

معاملات مارجین چگونه کار می کنند؟

هنگامی که معامله مارجین آغاز می شود ، معامله گر ملزم خواهد بود که درصدی از سرمایه خود را به عنوان سپرده قرار دهد. در معامله مارجین از اهرمی استفاده می شود که نسبت وجوه سپرده گرفته شده را توصیف می کند.

به عنوان مثال ، برای باز کردن یک معامله ۱۰۰۰۰۰ دلاری با اهرم ۱۰:۱، یک معامله گر باید ۱۰۰۰۰ دلار از سرمایه خود را به عنوان سپرده قرار دهد.

وقتی صحبت از بازار ارزهای دیجیتال به میان می‌آید ، نسبت‌ اهرم‌ها معمولاً از ۲:۱ تا ۱۰۰:۱ متغیر است. در ضمن جامعه ارز دیجیتال اغلب از اصطلاح (x) برای نشان دادن اندازه ضریب اهرم (۲x، ۵x، ۱۰x، ۵۰x و …) استفاده می‌کنند.

با استفاده از ضریب ، یک معامله گر می‌تواند سرمایه خود را ۱۰ تا ۱۰۰۰ برابر کند. البته این نوع معامله به همان اندازه که سودآور است ، ریسک و خطر بالایی نیز به همراه مزایا و معایب ضریب اهرمی دارد.

از معاملات مارجین می توان برای باز کردن موقعیت های کوتاه و بلند استفاده کرد. مثلا موقعیت بلند منعکس کننده این فرض است که قیمت دارایی بالا خواهد رفت ، در حالی که یک موقعیت کوتاه منعکس کننده عکس آن است.

بازار فارکس چیست و چگونه کار می کند؟

این روزها بیش از هر زمان دیگری شاهد فعالیت گسترده افراد در سراسر جهان در بازارهای مالی هستیم. فعالیت و معامله در این بازار ها، نیازمند دانش، وقت و سرمایه زیادی است. ممکن است شما هم نام فارکس را جایی دیده و یا از اطرافیانتان شنیده باشید. فارکس، یکی از پرطرفدار ترین بازار جهانی است که سالانه میلیارد ها معامله در آن انجام می گردد. در این مقاله به طور کامل درباره فارکس توضیح داده و جوانب مختلف آن را بررسی کرده ایم.

فارکس (forex) ، یک نوع بازار مالی است که در آن سرمایه داران به مبادله ارزهای خارجی و کسب سود در این زمینه است. خرید و فروش در این بازار به صورت غیرمتمرکز است و مکان از پیش تعیین شده ای برای آن وجود ندارد. معامله گران، با استفاده از کارگذاران و از طریق پلتفرم هایی که آنها در اختیارشان قرار میدهد، به این بازار بزرگ جهانی متصل میشوند و مابقی فعالیت های خود را انجام می دهند.

بازار فارکس، پس از بازارهای سرمایه جهانی به وجود آمده است و هدف اصلی آن متصل کردن بازار ارزهای بین المللی به یکدیگر و کسب سود برای افراد و سرمایه گذاران در این بازار است. این بازار ویژگی های مهمی دارد که آن را از بقیه بازارهای مالی جدا می کند، که از جمله مهم ترین آنها غیرمتمرکز بودن و نداشتن مکان مشخص است.

سرمایه داران در این بازار با استفاده از کارگذاری ها و پلتفرم هایی که آنها در اختیارشان قرار می دهد، به عنوان واسطه میان آنها و برخی از بانک ها و موسسات اقتصادی که وجود دارند نسبت به سرمایه گذاری اقدام می کنند. اما با وجود ریسک بسیار بالایی که در این بازار وجود دارد و همینطور ناشناس بودن آن برای بسیاری از افراد باعث میشود تا بیشتر سرمایه داران در برابر فعالیت های این بازار بی میل باشند.

از سوی دیگر به علت داشتن سودهای بالا و همینطور ویژگی های منحصر به فرد باعث شده است تا افراد زیادی برای آشنایی با این بازار و شیوه فعالیت آن تلاش زیادی کنند. در ادامه این مطلب از سایت اوپوفارکس سعی داریم تا شما را بیشتر در رابطه با بازار فارکس، ویژگی ها و برخی از اصطلاحات آن آشنا کنیم.

فارکس چیست و چگونه کار می کند ؟ | تعریف فارکس به زبان ساده

فارکس، در واقع مخفف شده عبارت انگلیسی (Foreign Exchange Market) و به معنای بازار تبادل ارزهای خارجی است، در این بخش از مقاله در مورد اینکه فارکس چیست و چگونه کار میکند توضیحاتی ارائه میدهیم. این بازار جهانی در سال 1971 فعالیت خود را آغاز کرده است و در سال 1998 روند رو به رشدی داشته است. شیوه انجام مبادلات در این بازار به این صورت است که گروه های فعال در این بازار که شامل موسسات مالی بزرگ، بانک های مرکزی، شرکت های بیمه ای، صادرات و واردات و … می باشند که یک ارز را خریداری می کنند و در همان موقع ارز دیگری را به فروش می رسانند.

در واقع در این بازار معامله گران به کمک شبکه الکترونیکی که یک کانال میان بانکی عمل می کند و به تبدیل ارزهای مختلف به یکدیگر بر اساس نرخ مبادله مشخص که به آن ضریب گفته میشود، می پردازد. این ضریب تبادل از راه برابری عرضه و تقاضای ارزهای مختلف میان افراد فعال بازار فارکس در تمامی دنیا تعیین میشود.

شیوه فعالیت بازار فارکس در ابتدا تنها مربوط به جفت ارزها بود اما با مرور زمان و پیشرفت هایی که در حوزه تکنولوژی به وجود آمد امکان معامله انواع فلزهای با ارزش، انواع ارزهای دیجیتال، سهام بورس و نفت را در آن ایجاد کرده است.

ویژگی های فارکس؛ مهم ترین برتری آن در برابر بازارهای جهانی

فارکس مانند مابقی بازارهای مالی دنیا ویژگی هایی دارد که سرمایه داران با توجه به این ویژگی ها و شرایط خود تصمیم به سرمایه گذاری می کنند و یا از آن سرباز می زنند. برای کسانی که می خواهند به تازگی وارد این بازار شوند، بهتر است تا به صورت کامل از شرایط آن آگاهی پیدا کنند و آموزش بازار فارکس را گذرانده باشند.

• بازار فارکس هیچ مکان فیزیکی ندارد و فعالیت آن به صورت غیرمتمرکز است.
• می توان گفت که بزرگ ترین بازار مالی است که در حدود 5 تریلیون دلار گردش مالی دارد.
• سرعت نقدشوندگی در این بازار بالاست.
• برای تحلیل روند قیمت جفت ارزهای مختلف از تحلیل های بنیادی و تکنیکال استفاده میشود. از طریق کارگذاری و یا همان بروکرهایی که زیر نظر رگولاتوری ها و یا نهادهای نظارتی فعالیت می کنند، انجام میشود.
• انجام معاملات در بازار بورس فارکس به صورت 24 ساعته و بدون محدودیت می باشد.
• فارکس یک بازار بین المللی است که خبرها، اتفاقات سیاسی و اقتصادی دنیا تاثیر زیادی بر روی نوسانات قیمت آن دارد.
• هزینه انجام معاملات در این بازار در مقایسه با بازارهای دیگر پایین تر است.
• استفاده از ضریب اهرمی در معاملات فارکس، یکی از جذاب ترین ویژگی ها برای سرمایه گذاران است.

شیوه فعالیت در بازار فارکس به چه صورت است؟

بازار مالی فارکس، همانند دیگر بازارهای دنیا از سه قسمت اصلی تشکیل شده است که شامل بازار جهانی، معامله گران شخصی و واسطه ها (کارگذاران) می باشد. برای فعالیت در بازار بورس فارکس در ابتدا باید در یکی از کارگذاری ها ثبت نام کنید و مبلغ مورد نیاز خود را به حساب سرمایه گذاری در کارگذاری واریز کنید.

پس از واریز شدن مبلغ مورد نیاز که به نام معامله گر است، کارگذاری نام کاربری و رمزی را در اختیار او قرار می دهد تا به کمک آن بتواند تمامی اطلاعات موجود در نرم افزار و یا پلتفرم معاملاتی مربوط به کارگذاری را در اختیار داشته باشد و به کمک آن بتواند معامله های بازار فارکس را انجام دهد.

فارکس (به انگلیسی: Forex) کوتاه شده عبارت Foreign Exchange Market است که در فارسی به آن بازار معامله ارزها گفته می شود. در این بازار ارزهای مختلف توسط کارگزاری ها که نقش واسطه را دارند خرید و فروش می شوند. یکی از ویژگی های منحصر به فرد مزایا و معایب ضریب اهرمی و متفاوت فارکس با سایر بازارهای مالی غیر فیزیکی بودن آن است. بدین معنا که معاملات در فضا و شبکه های مجازی انجام می گردند. بنابراین هر فرد در هر کجا می تواند وارد بازار فارکس شده و به فعالیت در آن بپردازند. در این بازار تعداد محدودی از ارز کشور ها مورد خرید و فروش قرار می گیرند. دلار آمریکا و یورو بیشترین میزان خرید و فروش را در فارکس دارند. بعد از آن پوند، دلار کانادا، نیوزیلند و استرالیا و همچنین ین ژاپن به عنوان تنها ارز آسیایی در فارکس خرید و فروش می شوند.

بورس یا فارکس؟

بسیاری از افراد که قصد سرمایه گذاری در بازارهای مالی را دارند، مردد هستند که فعالیت خود را در کدام یک از بازارهای بورس و فارکس شروع کنند. مهم ترین تفاوت فارکس و بورس در ریسک پذیری و میزان پایداری آن هاست. به طوری که بورس ثبات بیشتری نسبت به فارکس دارد و در آشفتگی های اقتصادی نیز همواره می توان از این بازار کسب سود نمود. اما در نهایت این شما هستید که با توجه به شرایط و میزان توانایی خود، تصمیم نهایی را می گیرید. در ادامه بیشتر با فارکس و مزایا و معایب آن آشنا خواهید شد. بدین ترتیب بهتر می توانید درباره این بیزنس قضاوت کرده و توانایی های خود را برای آن بسنجید.

مزایا و معایب ضریب اهرمی

ویژگی	بازار فارکس	بازار بورس
خرید فروش 24 ساعنه	✅	❌
بازار دو طرفه	✅	❌
امکان معامله در بازار نزولی	✅	❌
اهرم یا لوریج	✅	❌
صف خرید و فروش	❌	✅
تعیین حد سود و ضرر	✅	❌
محدودیت درصد سود در روز	❌	✅

معاملات در فارکس

برای این که بتوانید درک بهتری از نحوه انجام معاملات در فارکس داشته باشید، بهتر است ابتدا با چندین مفهوم رایج در این بازار آشنا شوید.

جفت ارزها

در بازار فارکس، تنها کالای مورد معامله ارزها هستند. بنابراین شما برای خرید مقدار معینی ارز، ارز دیگری مزایا و معایب ضریب اهرمی را می فروشید. پس هم زمان دو نوع ارز خرید و فروش می شود. به همین دلیل است که به آن جفت ارز می گویند. اصلی ترین جفت ارز مورد معامله در فارکس جفت ارز یورو/دلار است که با نام مستعار Fiber نیز شناخته می شود.

بروکر یا کارگزار

بروکر (به انگلیسی: Broker) یا کارگزار، واسطه های بین فروشندگان و خریداران هستند. به عنوان مثال اگر شما قصد داشته باشید دلار خود را در ازای فرانک سوئیس معامله کنید، باید در یکی از کارگزاری ها حساب باز کنید تا بتوانید خریدار مورد نظر خود را بیابید و معامله را انجام دهید. این شرکت های کارگزاری پس از کسر درصد تعیین شده، ارز های مورد معامله را به حساب ها انتقال می دهند.

مزایا و معایب فارکس

بی شک مزایا متعدد بازار فارکس دلیل روی آوردن تعداد زیادی از مردم در سراسر جهان به این بازار مالی است. اما باید به این نکته توجه داشته باشیم که مانند هر بیزنس دیگری، فارکس نیز معایب مختص به خود را دارد. بنابراین با معرفی مزایا و معایب فارکس، قصد داریم دید بهتری از این بازار جهانی به شما بدهیم.

مزایای فارکس

• فارکس یک بازار مالی شناور محسوب می شود؛ یعنی افراد می توانند بدون نیاز به مراجعه به سازمان و یا مکان خاصی با طرف های معامله خرید و فروش ارز انجام دهند.
• باز بودن بازار فارکس در 24 ساعت از روز؛ یکی دیگر از تاثیرات مثبت شناور بودن بازار این است که شما می توانید در هر ساعت از شبانه روز ترید انجام دهید.
• نقدینگی (به انگلیسی: Liquidity) در بازار فارکس بسیار زیاد است؛ برای مثال اگر شما قصد فروش محصولی را داشته باشید، باید وقت زیادی را صرف پیدا کردن خریدار نمایید تا بتوانید محصول خود را بفروشید. در یک بازار، هر چه توانایی فروش محصولات بیشتر باشد، نقدینگی آن نیز افزایش می یابد. بنابراین در فارکس همیشه خریداران ارزهای شما وجود دارند.
• می توانید به دلار درآمد داشته باشید؛ دلار حجم وسیعی از بازار فارکس را به خود اختصاص داده است. به طوری که این ارز همواره یکی از بخش های جفت ارزها را تشکیل می دهد.
• فارکس یک بازار دوجهته است؛ یعنی شما می توانید علاوه بر ارزهایی که دارید، ارزهایی را که هنوز صاحب آن نشدید بفروشید.

معایب فارکس

• فعالیت در فارکس و پیش بینی نوسانات بازار احتیاج به دانش و مهارت بسیار زیادی دارد. بنابراین شاید بهتر باشد برای یادگیری کامل اصول ترید، قبل از ورود به بازار فارکس دوره های آموزشی متعددی را طی کنید.
• فارکس یکی از پر ریسک ترین بازارهای مالی است. قیمت ارزها همواره در حال نوسان هستند، به طوری که افراد نمی توانند به طور کامل این نوسانات را تحت نظر داشته باشند و پیش بینی هایی که منجر به سود می شود انجام دهند.
• در فارکس باید روی پای خودتان بایستید. یعنی هیچ دستیار و شریکی نخواهید داشت تا بتوانید از کمک های او بهره مند شوید.
• معاملات در هر 24 ساعت از شبانه روز انجام می شوند. همان طور که پیش تر ذکر شد دسترسی 24 ساعته در بازار می تواند به عنوان یک مزیت محسوب شود. اما در مقابل می تواند وقت بسیار کمی را برای استراحت و فعالیت های دیگری به همراه داشته باشد. چرا که در هر زمان افراد مشغول معامله هستند و ممکن است در عرض یک روز قیمت ارزها نوسان پیدا کند و سود پیش بینی شده به دست نیاید.

آموزش قدم به قدم ورود به بازار فارکس

اگر تجربه معامله در بازار بورس سهام را دارید، احتمالا یادگیری آموزش های فارکس برای شما ساده باشد. اما در صورت نداشتن تجربه فعالیت در این حوزه نیز جای نگرانی نیست. ما مراحل ورود به این بازار را به شیوه ساده برای شما توضیح داده ایم.

1. در ابتدا باید کارگزاری امن و مورد اعتمادی را پیدا کنید تا بتوانید با خاطری مطمئن در بستر آن ها معاملات خود را انجام دهید. برای این که بتوانید انتخاب درستی از کارگزاری ها داشته باشید، در ادامه ویژگی های بروکر های خوب و مورد اعتماد را بررسی خواهیم کرد.
2. هر کارگزاری شرایط واریز و برداشت ویژه خود را دارد. به همین خاطر لازم است ابتدا این شرایط را مطالعه کرده و با قوانین آن آشنا شوید.
3. پس از انتخاب انتخاب کارگزار مورد نظر، به وب سایت رسمی آن مراجعه کرده و یک حساب کاربری باز کنید.

ویژگی بروکر های قابل اعتماد

از آن جایی که معاملات ارزی فارکس در بستر هر کدام یک از کارگزاری ها انجام می گردد، اطمینان از میزان امنیت شرکت کارگزاری باعث می شود معاملات در فضایی امن و به دور از هر گونه کلاهبرداری انجام گردد. یک کارگزاری خوب و قابل اطمینان:

• فضای امنی برای معامله تریدر ها ایجاد می کند. تنها لازم است بروکر هایی را که مورد تایید سازمان های نظارتی جهانی هستند، انتخاب کنید.
• اسپرد یا کمیسیون پایین دریافت می کنند. بروکر ها با هر معامله ای که در آن انجام می دهید، درصدی را به عنوان کمیسیون دریافت می کنند. بنابراین بهتر است بروکر هایی را انتخاب کنید که درصد پایین تری را برای معامله گران تعیین می نمایند.
• مراحل آسانی برای واریز و برداشت ارزها دارند. یکی از وظایف شرکت های کارگزار، تسهیل انجام مراحل انتقال ارز از حساب هاست. بنابراین در یک شرکت بروکر خوب، هیچ گونه دشواری و پیچیدگی برای انجام تراکنش ها وجود ندارد.
• خدمات پشتیبانی بسیار عالی دارند. به هر حال ممکن است در هر کدام از معاملاتی که انجام می شود، معامله گران با خطا و ایرادی در روند کار مواجه گردند. بنابراین وجود افرادی که به این ایرادات پاسخگو هستند و فورا به رفع آن ها اقدام می کنند، ضروری است.

نتیجه گیری :

گستردگی بازار فارکس غیرقابل انکار است و افرادی که وارد این بازار می شوند، باید توانایی ریسک کردن دارایی خود را داشته باشند. شما در این بازار با افراد حرفه ای و ماهر در پیش بینی نوسانات و محاسبات سود طرف هستید. به عبارتی ساده تر، فارکس برای افرادیست که به خوبی آموزش های مربوط به آن را دیده و درک خوبی از وضعیت اقتصادی کشورها داشته باشند. معامله در فارکس همچنین می تواند شما را به سود های کلانی برساند. به طوری که تبدیل به تنها شغل و راه کسب درآمد شما گردد.

ما در این مقاله از سایت اوپوفارکس درمورد اینکه فارکس چیست و چگونه کار می کند ، توضیحاتی در اختیارتان قرار داده ایم. همچنین در رابطه با نحوه ورود به فارکس و آموزش فارکس به زبان ساده صحبت کردیم و امیدواریم که برایتان مفید بوده باشد. بازار فارکس یکی از بزرگ ترین بازار مالی در دنیا است که روزانه میلیاردها و حتی تیلیاردها دلار پول خرید و فروش میشود، و افراد زیادی از این طریق سرمایه دار میشوند. پس چرا شما نه؟!

سرمایه‌گذاران صندوق‌های اهرمی، ریسک‌پذیرتر از صندوق‌های سرمایه‌‎گذاری سهام هستند

مدیر صندوق سرمایه‌گذاری دماسنج، با اشاره به مزایا و معایب سرمایه گذاری در صندوق های اهرمی در مقایسه با سرمایه گذاری در بازار سهام، گفت: صندوق های اهرمی، از انواع صندوق های سرمایه گذاری مشترکند که مخاطب آن ها ریسک پذیرتر از صندوق های سهام و سایر صندوق هاست.

به گزارش بااقتصاد، سجاد امیری با بیان اینکه مزایا و معایب این نوع صندوق در اهرمی بودن آن نهفته شده و مانند تیغی دو لبه عمل می کند، اظهار کرد: این صندوق در زمان صعود بازار با سرعتی بیشتر و ضریب اهرمی بالاتر، بازدهی مثبت را در اختیار سهامداران قرار می دهد و برعکس در زمان قرار گرفتن بازار در مدار منفی این صندوق با شدت بیشتری کاهشی می شود.

به گفته وی، صندوق های اهرمی، از انواع صندوق های سرمایه گذاری مشترکند که مخاطب آن ها ریسک پذیرتر از صندوق های سهام و سایر صندوق ها است.صندوق های اهرمی برای سهامداران حرفه‌ای که فرصت‌ها را به خوبی می‌سنجند و با دقت نظر بیشتری احتمالات را محاسبه می‌کنند، موقعیتی مناسب برای سرمایه‌گذاری محسوب می‌شود.

مدیر صندوق سرمایه‌گذاری دماسنج در پاسخ به این سوال که صندوق های اهرمی تا چه میزان از سرمایه‌های مردم در برابر نوسان ایجاد شده در بازار حمایت می کنند، گفت: با توجه به مفهوم اهرمی بودن این صندوق ها توقع نوسان بیشتری از این نوع صندوق در بازار می‌رود، بنابراین سرمایه گذار باید چنین نگاهی به این صندوق داشته باشد که اگر قرار است در بازار سهام و به طور متوسط ماهی ۵ درصد بازدهی بگیرد، در این صندوق می تواند به طور میانگین ۱۰ درصد بازدهی کسب کند.

اهرمی ها گزینه‌ای نامناسب برای سرمایه گذاران عادی

او با بیان اینکه صندوق اهرمی، گزینه مناسبی برای سرمایه گذاران عادی نیست و به دلیل نداشتن نقش حمایتی می تواند خطراتی را متحمل سهامداران تازه وارد کند، تاکید کرد: در نگاهی دیگر این صندوق ها اغلب مزایا و معایب ضریب اهرمی از تسهیلات بانک‌ها حمایت کرده و آن ها را صرف خرید سهام بدون پشتوانه بنیادی نمی کنند، به عبارت دیگر در این صندوق ها منابع بانکی ضایع نمی شود و حتی شاید آثار جانبی این اتفاق سبب حمایت از سرمایه گذاران مستقیم بازار (در شرایط خاص) شود.

امیری در ادامه به وضعیت نقدشوندگی صندوق های اهرمی اشاره کرد و گفت: آنچه به عنوان دستور العمل از سمت سازمان بورس به سبدگردان ها یا نهادهای مالی ابلاغ شده است شیوه خرید و فروش آفلاین و مراجعه محور این صندوق ها بوده و دیگر اینکه امکان خرید و فروش در تالار معاملات به شرط پذیرش در بازار وجود دارد.

این کارشناس بازار سرمایه اظهار کرد: آنچه در این شیوه نامه وجود دارد این است که صندوق های اهرمی تفاوت زیادی با صندوق های دیگر در بحث نقدشوندگی ندارند، اما ممکن است شرایطی در بازار سرمایه ایجاد شود که صندوق های اهرمی در سقوط های ناگهانی یا موج های بلند صعودی با مهلت قانونی بیشتری در نقد کردن واحدهای خود اقدام کنند؛ بنابراین می توان گفت یونیت صندوق های با درآمد ثابت از این حیث با شرایط بهتری همراه خواهند شد.

ریسک گریزها با صندوق‌های با درآمد ثابت موفقترند

او در مقایسه صندوق های اهرمی با صندوق‌های با درآمد ثابت، گفت: اشخاصی که تمایل بیشتری به سرمایه گذاری در صندوق های با درآمد ثابت دارند به دنبال درآمدهایی با ریسک کمتر و قابلیت پیش‌بینی بالاتر هستند و به نوعی دیگر ریسک گریزتر خواهند بود.

امیری با اشاره به اینکه مخاطبان صندوق های اهرمی از ریسک پذیری بیشتری نسبت به سایر سرمایه گذاران برخوردارند، افزود: این افراد برای کسب بازدهی های فراتر از میانگین بازار اقدام به سرمایه گذاری در این صندوق ها می کنند.

تاثیر صندوق های اهرمی در بهبود بازار

مدیر صندوق سرمایه‌گذاری دماسنج با اشاره به میزان تاثیرگذاری این صندوق ها در بهبود روند معاملات بازار، بیان کرد: ابزار های مالی در ایران در مقایسه با بازارهای دنیا نوپا هستند و این نوع از صندوق ها در دنیای مالی امروز از پیچیدگی خاصی از نظر پرتفو یا سبد سهام برخوردارند، به گونه ای که ریسک های این صندوق ها کنترل شده است و ریسک های موجود با ابزار مشتقه و ابزار های علم IT احاطه می شوند. مدیران این صندوق‌ها با اتکا به تحلیل های مالی و تکنیکال سعی در کنترل ریسک ها دارند.

امیری خاطرنشان کرد: نیاز است مدیران با برنامه ریزی درست و تشخیص روندهای بازار و نیز با استفاده از ابزار تحلیل داده های کلان و فراتر از آن هوش مصنوعی این صندوق ها را به جایگاهی برسانند تا بر خلاف موج های بلند بازار بهترین تصمیمات را اتخاذ کنند، به گونه ای که در اوج ها مانع رشد حبابی و در فرودها مانع از افت اوراق بهادار به کمتر از ارزش ذاتی آنها شوند. سنا