خارج شدن از کال مارجین

مارجین باعث می شود که در یک بازار غیر منطقی، غیر منطقی رفتار کنید در حالی که باید در یک بازار غیر منطقی، منطقی رفتار کرد.

کال مارجین چیست؟ آموزش + فرمول کال مارجین

کال مارجین کابوس هر معامله گر در دنیای ترید است. در واقع کال مارجین بدترین اتفاقی است که می تواند برای معامله گران اقصی نقاط جهان بیفتد. یکی از بزرگترین علل شکست و سرخوردگی بسیاری از تریدر های دنیا، پدیده ی کال مارجین است چرا که کال مارجین یعنی صفر شدن موجودی حساب معاملاتی. بسیاری از معامله گران وال استریت به خاطر کال مارجین کردن حساب های میلیارد دلاری، به زندان می روند و عده ی کمی نیز خودکشی می کنند!

از نظر ما، کال مارجین جزو موضوعات پایه آموزش ارز دیجیتال رایگان است که تریدرهای مبتدی باید آن را با دقت مطالعه کنند و در مورد آن اطلاعات تکمیلی به دست آورند. یک تریدر حرفه‌ای لازم است در انتها بداند که چرا کال مارجین می شویم و چه زمانی کال مارجین می شویم؟

کال مارجین چیست؟

فرض کنیم که دقت معاملات شما ۹۹٪ است و شما فقط ۱٪ خطا می کنید. آیا میدانید همان ۱٪ می‌ تواند کل حساب معاملاتی شما را در چند دقیقه تبدیل به صفر کند؟ فقط کافی است که در صدمین ترید از کل مارجین حسابتان استفاده کنید و حد ضرری برای پوزیشن خود در نظر نگیرید. حتی اگر بازار فقط ۲٪ اصلاح کند، حساب معاملاتی شما بیش از ۹۰٪ در ضرر فرو خواهد رفت.

اصلا مهم نیست که دقت معاملاتی شما چقدر بالاست یا اینکه شما چقدر مهارت ترید دارید، اگر تریدر محتاطی نباشید، ممکن است پدیده ی تلخ و تاریک کال مارجین را تجربه کنید.

عده‌ای معتقدند که کال مارجین فقط برای تریدر های بزرگ وال استریت رخ می دهد، اما در واقع در ترید ارزهای دیجیتال نیز پدیده ی کال مارجین وجود دارد. اما خبر خوب برای تریدر هایی که بازار اسپات خارج شدن از کال مارجین ارزهای دیجیتال را معامله می کنند این است که نیازی نیست هراسی از کال مارجین داشته باشند. علت این مسئله را در ادامه مقاله بررسی خواهیم کرد. اما اگر معامله گر بازار آتی یا فیوچرز ارزهای دیجیتال هستید، باید با دقت زیاد این مقاله را بخوانید!

در معاملات آتی یا فیوچرز بازار ارز های دیجیتال، معامله گران می توانند معاملات مارجینی یا استقراضی داشته باشند. به این معنی که به نسبت سرمایه موجودی که در حساب صرافی دارند، می توانند از خود صرافی مبلغی را قرض کنند و در کنار مبلغ اولیه با آن به ترید کردن بپردازند. به عبارت دیگر شما می توانید با استفاده از مارجین، بیشتر از مبلغی که در حساب صرافی دارید معامله کنید تا سود بالقوه خود را بالاتر ببرید که البته همزمان ضرر بالقوه شما نیز بیشتر می‌ شود. اگر معامله به مارجین لول (Margin Level) برسد (به عبارت دیگر، وارد ضرر بیش از حد توانتان برای پرداخت مبلغ قرض گرفته شده از صرافی بشود)، شما اصطلاحاً کال مارجین شده اید.

مارجین لول: مارجین لول، درصد محاسبه شده توسط صرافی یا کارگزاری است که اگر معامله شما تا این درصد به ضرر برسد، شما کال مارجین می شوید. برای مثال اگر اتریوم را در قیمت ۴۵۰۰ دلار به صورت مارجین خریده اید و مارجین لول شما نیز ۱۰۰٪ است، در صورت ضرر کردن تا ۱۰۰٪، شما کال مارجین خواهید شد.

فرمول کال مارجین

شما با استفاده از فرمول گفته شده خواهید توانست که به صورت دستی محاسبه کال مارجین را انجام دهید. این کار به تعیین حجم معاملات، پیش از ترید های مارجین کمک خواهد کرد.

سطح مارجین = (موجودی حساب ÷ مارجین) × ۱۰۰

اما به صورت ساده تر می توان گفت که سطح مارجین اکثر صرافی ها و کارگزاری ها ۱۰۰٪ است یعنی اگر مارجین لول حساب شما به ۱۰۰٪ برسد، شما هنوز می توانید پوزیشن هایتان را در ضرر ببندید، اما نمی توانید ترید جدیدی انجام دهید.

حال نوبت آن است که یک مثال جامع برای فهم بهتر کال مارجین در ارز های دیجیتال بزنیم.

فرض کنید که در حساب یک صرافی ۱۰۰۰۰ دلار دارید و ۱۰۰۰۰ دلار دیگر از صرافی برای انجام یک معامله مارجین دار قرض می گیرید. حالا تصمیم می گیرید که با این ۲۰۰۰۰ دلار موجود، ۲۰۰ واحد از یک ارز دیجیتال که در حال حاضر در قیمت ۱۰۰ دلار قرار دارد، تهیه کنید و مثلا مارجین لول صرافی شما ۳۰٪ است. در این مثال، اگر ارزش حساب شما از ۲۰۰۰۰ دلار به ۱۴۲۸۵.۷۱$ برسد، شما در معرض کال مارجین قرار خواهید گرفت. به عبارتی دیگر اگر قیمت ارز دیجیتال خریداری شده به۷۱.۴۲$ برسد، شما کال مارجین خواهید شد. در ادامه مقاله بیان خواهیم کرد که در این شرایط می‌ توانید چه اقداماتی انجام دهید.

حال می دانید که چرا در معاملات اسپات (Spot) ارزهای دیجیتال، کال مارجین وجود ندارد. در واقع در معاملات اسپات، معامله گران فقط با موجودی خود معامله می کنند و از آنجایی که از صرافی هیچ مبلغی را قرض نمی کنند، خطر کال مارجین نیز آنها را تهدید نمی کند.

در صورت کال مارجین چه کار کنم؟

امیدواریم که هیچ وقت برای شما کال مارجین اتفاق نیفتد، اما بهترین توصیه ای که می توان کرد این است که سعی کنید هیچ وقت از مارجین حسابتان استفاده نکنید و در عوض به ترید اسپات ارزهای دیجیتال بسنده کنید. با این کار حتی اگر ضررهای سنگینی متحمل شوید، همچنان کال مارجین نخواهید شد چرا که در نهایت شما موجودی حساب خودتان را ترید می کنید، نه حساب صرافی!

همانطور که اشاره کردیم، علت محبوبیت مارجین در بین معامله گران، سود های زیاد است. مثلا اگر بیت کوین تنها ۲٪ رشد کند و مارجین حساب شما ۱۰۰٪ باشد، شما به راحتی می توانید موجودی حساب خود را دو برابر کنید! استفاده از مارجین مخصوص معامله‌ گران حرفه‌ ای و با خارج شدن از کال مارجین تجربه است.

یکی از کارهای معمول در هنگام کال مارجین، دپوزیت (Deposit) یا واریز کردن مبلغی اضافه به حساب معاملاتی به منظور افزایش توانایی پرداخت مارجین است. در هنگام کال مارجین، صرافی مختار است که تمام معاملات شما را به صورت خودکار در ضرر ببندد. در این صورت شما برای جلوگیری از بسته شدن خودکار معاملات در ضرر می توانید مبلغی را به منظور افزایش موجودی حساب واریز کنید.

اگر مبلغ واریز شده به اندازه کافی باشد، صرافی معاملات شما را در ضرر نخواهد بست. پس فراموش نکنید که هنگام انجام معاملات مارجین دار، مبلغی را به عنوان پشتوانه نگه دارید تا در صورت کال مارجین، به حساب خود واریز کنید.

پس از کال مارجین تحت هیچ شرایطی به منظور جبران ضرر وارد شده، معاملات مارجین دار بیشتری انجام ندهید. بسیاری از تریدرها با هدف انتقام گرفتن از بازار، معاملات مارجین دار بیشتری انجام می دهند و نتیجه آن در اکثر موارد متحمل شدن ضرر بیشتر است. پس از کال مارجین باید از ترید کردن خودداری کنید چرا که هم از نظر روانی و هم از نظر مالی آمادگی ضرر بیشتر را نخواهید داشت.

تفاوت لیکوئید و کال مارجین

به عبارتی کال مارجین همان لیکوئید شدن است. یعنی صرافی معاملات مارجین دار شما را در ضرر می بندد. لیکویید شدن معامله‌ گران باعث تغییر و تحول لحظه ای و شدید در قیمت ارزهای دیجیتال می شود. در واقع بسیاری از نهنگ ها از لیکویید شدن تریدرهای دیگر تغذیه می کنند و سود های میلیون دلاری به جیب می زنند آن هم ظرف فقط چند دقیقه یا چند ساعت!

آثار لیکوئید شدن را می توانید در تایم فریم های کوچک تر پس از کمی تمرین از روی نمودار قیمت تشخیص دهید.

پیش از اینکه به نحوه چگونگی این کار بپردازیم لازم است بدانید که نهنگ ها تمام تلاششان را می کنند تا معامله‌گران مارجین دار، لیکوئید شوند. اما چرا؟

فرض کنید که نهنگ بازار ارز های دیجیتال هستید. چه حسی خواهید داشت اگر چند معامله‌ گر خرد با استفاده از مارجین، سهم بسیار زیادی از بازار ببرند؟ اگر معامله گران خرد سهم زیادی از بازار داشته باشند، به این معنی است که سهم شما از بازار کم خواهد شد پس برای سود بیشتر، باید سهم دیگران را کم کنید که تنها تکنیک برای یک نهنگ به منظور رسیدن به هدف فوق، لیکوئید کردن دیگر معامله گران است.

نهنگ ها معمولاً در روندهای شارپ و نیمه شارپ، معامله گران را لیکوئید می کنند . به عکس زیر توجه کنید.

یک معامله‌ گر خرد پس از باز کردن نمودار قیمت با روندی بسیار تمیز و شارپ مانند عکس فوق روبرو می‌ شود. اولین چیزی که به ذهنش می رسد، این است که این روند به این زودی‌ ها تمام نخواهد شد، پس به فکر انجام یک معامله مارجین دار با استفاده از اهرم می افتد.

… بازار طی چند ساعت، ۲۴٪ نزول می کند خارج شدن از کال مارجین و صد ها میلیون دلار لیکوئید می شود (یا به عبارتی در جیب نهنگ قرار می‌ گیرد).

معمولاً نخواهید توانست زمان لیکویید شدن معامله گران را پیش بینی کنید، اما پس از اینکه liquidation اتفاق افتاد تشخیص آن ساده خواهد بود. به طور کل هر اصلاح قیمتی شدید که در مدت زمان کوتاهی رخ دهد نوعی liquidation محسوب می شود.

معمولاً پس از liquidation، بازار به سرعت به روند قبلی باز می گردد.

نظر سرمایه گذاران بزرگ دنیا درباره معاملات مارجین چیست؟

معامله گران بزرگ دنیا نظرات جالبی در مورد معاملات مارجینی دارند که در زیر به برترین نقل قول ها خواهیم پرداخت.

وقتی جهل را با مارجین قاطی میکنی، نتایج جالبی به دست می آوری!

من در سال ۱۹۲۴ یک مارجین کال را تجربه کرد و آنجا قسم خوردم که دیگر از مارجین استفاده نکنم. این تصمیم گیری تنها دلیل موفقیت من در سال ۱۹۳۰ بود.

مواظب مارجین باش چون می‌ تواند تبدیل به دشمن جانت شود.

وقتی که صاحب خانواده‌ ای و باید یک خانوار را هر روز نان بدهی و همزمان یک معامله مارجین دار داری و بازار در جهت مخالف تو حرکت می کند، دیگر نخواهی توانست که با تحلیل درست، تصمیم گیری منطقی انجام دهی.

وقتی امواج بازار آرام میگیرد (اصلاحات قیمتی)، آنجا میفهمی که چه کسی لخت شنا می کرد (لیکوئید شدن برخی معامله گران).

تقریباً تمامی اتفاقات ناگوار دنیای اقتصاد به خاطر مارجین است.

استفاده از مارجین مانند شرکت کردن در بازی رولت روسی است. یک گلوله توی سر کاملاً اجتناب ناپذیر است.

مارجین باعث می شود که در یک بازار غیر منطقی، غیر منطقی رفتار کنید در حالی که باید در یک بازار غیر منطقی، منطقی رفتار کرد.

هیچ وقت مارجین نمی تواند یک سرمایه گذاری بد را به یک سرمایه‌ گذاری خوب تبدیل کند اما می تواند یک سرمایه گذاری خوب را به یک سرمایه‌ گذاری بد تبدیل کند چون باعث می شود که در زمان نادرست دست به فروش بزنید.

مارجین و لیکوئید شدن دو چیز هستند که می توانند شما را بکشند.

راه های جلوگیری از کال مارجین در ارز های دیجیتال چیست؟

بهترین کار برای جلوگیری از کال مارجین ارز دیجیتال ، ترید کردن در بازار اسپات است. اما اگر اصرار به معاملات فیوچرز دارید، می توانید با استفاده از تکنیک چیدن تخم مرغ ها در سبد های مختلف، ریسک خود را کمتر کنید. اگر به جای انجام معامله مارجین در یک ارز دیجیتال همزمان پوزیشن های معاملاتی خود را در چند ارز مختلف باز کنید، احتمال اینکه با اولین اصلاح بازار کال مارجین شوید، کمتر خواهد شد.

سعی کنید در زمان هایی به انجام معاملات مارجین پردازید که حجم معاملات کمتر باشد چرا که وقتی حجم معاملات زیاد است، به معنی حضور نهنگ ها در بازار می خارج شدن از کال مارجین باشد و طبق قاعده ای که مطرح شد، نهنگ ها عاشق لیکویید کردن شما اند!

و در پایان، به یاد داشته باشید که حد ضرر یا استاپ لاس (Stop Loss)، دوست شماست. پس تحت هیچ شرایطی پوزیشن بدون استاپ لاس باز نکنید.

سخن پایانی

معاملات مارجین دار به معاملات استقراضی گفته می شود که تریدر با قرض گرفتن مبلغی از صرافی، قدرت خرید خود را بالاتر می برد. با این کار، سود و ضرر بالقوه معاملات بیشتر خواهد شد از این رو پیشنهاد می‌ شود که معاملات مارجین دار با احتیاط انجام شود. کال مارجین نیز به موقعیتی گفته می شود که صرافی به صورت خودکار معاملات را در ضرر می‌ بندد. با این کار، صرافی از بدهکار شدن شما جلوگیری می کند.

کال مارجین چیست و چه کاربردی در بورس و فارکس دارد؟

کال مارجین (Call Margin) که عبارتی انگلیسی است از بازارهای مالی بزرگ دنیا به بازار بورس ایران وارد شده است. این اصطلاح به معنای اخطار کسری موجودی بوده و به موجودی پول در حساب هر تریدر و معامله گر مربوط می شود.
کال مارجین به عنوان یک اصطلاح پرکاربرد در بزرگترین بازارهای مالی از قبیل بازارهای بورس و بازار فارکس به شمار می رود. از این مفهوم امروزه به وفور در بازار آتی بورس ایران نیز استفاده می شود، بنابراین معامله گران این بازار بایستی نسبت به این مفهوم و موارد کاربرد آن آشنایی کاملی داشته باشند.

تعریف صورت گرفته از این اصطلاح با توجه به اهرم در نظر گرفته شده در برخی از بازارهای مالی مانند بازار آتی و فارکس ارائه شده است. از این رو، این اصطلاح در بازارهایی که از اهرم برای افزایش سرمایه کاربران در معاملات استفاده می شود، کاربرد دارد. کاربران با استفاده از ضریب اهرمی می توانند معامله چند برابری نسبت به سرمایه اولیه خود انجام دهند.

زمانی که معاملات کاربری در بازار ضرر ده شده و سرمایه اولیه در حال کم شدن است، احتمال افت سرمایه مطرح می شود. بعد از اینکه افت سرمایه اولیه به محدوده مورد نظر رسید که این می تواند بسته با نوع بازار و کارگزاری متفاوت باشد، اصطلاحا معامله گر کال مارجین شده و وی اخطاری مبنی بر کسر بودجه دریافت می کند.

این اخطار به این معنی است که معامله گر دیگر فاقد بودجه لازم برای ماندن در معامله است و بایستی اقدامات لازم در این مورد را انجام دهد.

کال مارجین در بورس چیست؟

در بازار بورس و انجام معامله در بازار آتی، کاربران ملزم به واریز مبلغی به حساب کاربری خود در نزد کارگزاری هستند. برای انجام معاملات در بازار بورس، یک حداقل وجهی تحت عنوان وجه تضمین در نظر گرفته شده است.

معامله گران در بازار آتی برای انجام معاملات خود بایستی حداقل این مقدار پول را در حساب خود داشته باشند تا امکان انجام معاملات برای آنها وجود داشته باشد.

زمانی که کاربر در بازار آتی دست به خرید و فروش می زند، کارگزاری مقداری از پول موجود در حساب معامله گر را به عنوان هزینه انجام معامله در حساب خود بلوکه می کند. در پایان هر روز معاملاتی و تسویه های انجام شده با توجه به قیمت کالای مورد معامله، سرمایه وی با توجه به نوع معامله افزایش یافته یا دچار کاهش می شود.

در این میان اگر روند قیمتی کالای مورد معامله مطابق با پیش بینی انجام شده توسط کاربر پیش نرود، به این معنی است که معامله وارد ضرر شده است و این ضرر زمانی خاتمه می یابد که معامله توسط کاربر بسته شود یا از سطح سرمایه اولیه در حساب کاربری وی تا حدی کاسته شود که امکان ضرر بیشتر وجود نداشته باشد.

میزان حد ضرر در بازارهای مالی مختلف متغییر است. اما این میزان در بازار بورس کالای ایران 70 درصد وجه تضمین در نظر گرفته شده است. این یعنی زمانی که ضرر معامله به مبلغی بیش از 30 درصد وجه تضمین رسید، حساب کاربری معامله گر اصطلاحا کال مارجین شده و وی از سوی کارگزاری اخطاری مبنی بر انجام اقدامات لازم برای مدیریت این شرایط با استفاده از روش های پیش بینی شده دریافت خواهد کرد.

وجه تضمین اولیه و حداقل وجه تضمین در بورس ایران

سازمان بورس ایران وجه تضمین اولیه ای را برای انجام معاملات هر کالایی بنا به شرایط مختلف در نظر گرفته است. وجه تضمین در واقع مقدار وجهی است که معامله گر بایستی برای انجام معامله در یک کالا آن را در حساب کاربری خود داشته باشد.

در صورتی که کارگزاری نتواند به این مقدار پول در حساب کاربری معامله گر دسترسی داشته باشد، معامله گر نمی تواند وارد موقعیت خرید و فروش کالای موردنظر خود شود.

در این میان وجه تضمین نیز در معاملات بازار آتی به مقدار وجهی اشاره دارد که با رسیدن صورت حساب سرمایه کاربر به این مقدار، حساب کاربری وی در موقعیت کال مارجین قرار خواهد گرفت. مقدار وجه تضمین در بازار آتی بورس ایران 70 درصد وجه تضمین اولیه مقرر شده است.

کال مارجین در فارکس

فارکس به عنوان یکی از بزرگترین بازارهای مالی شناخته می شود که روزانه حجم بالایی از معاملات را به خود اختصاص داده است. هر معامله گری در معاملات فارکس می تواند اعتبار خاصی برای معامله در نظر بگیرد. کال مارجین یکی از اصطلاحات مهم در معاملات فارکس است.

کاربر در معاملات فارکس همواره باید سطح مارجین خود را مورد بررسی قرار داده و چک کند. اگر میزان ضرر معامله گر در یک پوزیشن به حدی افزایش پیدا کند که منجر به کاهش مارجین به میزان مشخص شده شود، اخطاری تحت عنوان اخطار کال مارجین توسط کارگزاری به کاربر ارسال می گردد.

بر این اساس زمانی که اعتبار حساب معامله گر به پایین ترین حد از سطح تضمین یا مارجین برسد، وی کال مارجین خواهد شد. کال مارجین در واقع هشداری است مبنی بر اینکه حساب موجودی کاربر برای تضمین، در پایین ترین سطح خود قرار دارد و معامله گر بایستی برای ادامه معامله حساب خود را شارژ نماید.

در صورت عدم شارژ مجدد حساب، پوزیشن های معاملاتی وی بسته خواهد شد و تمام حساب برای ادامه معاملات بلوکه می شود.

فرمول محاسبه کال مارجین

کال مارجین (Call margin) فرمول محاسبه بسیار ساده ای دارد و شما نیز به عنوان یک معامله گر بورس یا فارکس می توانید به سادگی این شرایط را برای حساب خود محاسبه نمایید. برای محاسبه به شرح زیر عمل کنید:

• آگاهی از وجه تضمین یا وجه تضمین اولیه برای هر معامله
• محاسبه وجه تضمین برای تمام معاملات که در حالت باز قرار دارند
• محاسبه 70 درصد از کل این وجه (این مقدار در بورس و فارکس متفاوت است)
• رسیدن مجموع ضرر شما به این میزان در تمامی معاملات، به این معنی است که حساب شما در آستانه کال مارجین شدن است و اخطار کال مارجین دریافت خواهید کرد

با این حال، همانطور که پیش تر نیز اشاره شد، مارجین لول در بازارهای مالی بین المللی مانند فارکس بسته به نوع کارگزاری تابع شرایط مختلفی است و میزان آن همواره 70 درصد نیست. این مقدار در برخی از کارگزاری های بین المللی تا 10 درصد نیز در نظر گرفته شده است. اما این مقدار در بورس ایران و کارگزاری ها اغلب 70 درصد پیش بینی شده است.

انواع وضعیت حساب در بازار مالی

کال مارجین یکی از انواع وضعیت حساب در بازار معاملات آتی است. به طور معمول برای حساب کاربری معامله گران سه حالت در نظر گرفته شده است که لازم است معامله گران در مورد هر کدام از آنها شناخت کافی داشته باشند.

سه نوع وضعیت حساب در بازار مالی وجود دارد که عبارتند از:

وضعیت نرمال

بلافاصله بعد از اینکه کاربر، معاملات خود را باز کرد، وجهی در قالب کارمزد از حساب وی کسر خواهد شد. اگر در مجموع معاملات شما در حالت سود قرار گرفته باشد، میزان سرمایه موجود خارج شدن از کال مارجین شما از وجه تضمین اولیه بیشتر خواهد بود، در این وضعیت حساب کاربر اصطلاحا با عنوان نرمال تعریف می شود.

وضعیت در خطر یا At Risk

وضعیت ات ریسک نوع دیگری از وضعیت حساب معاملاتی در بازار مالی است. چنانچه معاملات شما در بازار در شرایط ضرر دهی قرار بگیرد به گونه ای که میزان سرمایه از وجه تضمین اولیه کمتر باشد اما هنوز به کمتر از 70 درصد آن نرسیده باشد، وضعیت حساب شما در این شرایط در حالت ات ریسک خواهد بود.

وضعیت کال مارجین

نهایتا چنانچه به دنبال ضررهای معاملاتی، سرمایه شما به کمتر از 70 درصد وجه تضمین اولیه در حساب معاملاتی تان برسد، حساب کاربری شما به حالت کال مارجین وارد می شود. این وضعیت حتی در صورتی که سرمایه شما به یک ریال کمتر از 70 درصد وجه تضمین اولیه برسد، وضعیت کال مارجین برای حساب معاملاتی شما اعمال خواهد شد.

نحوه اطلاع و خروج از شرایط کال مارجین

شاید برای برخی از کاربران سوال باشد که چگونه می توان از وضعیت کال مارجین در حساب خود مطلع شد. بهتر است به یاد داشته باشید که به محض اینکه حساب کاربری شما وارد شرایط کال مارجین شود، کارگزاری با استفاده از روش های مختلف پیش بینی شده شما را در جریان این شرایط خواهد گذاشت.

از جمله این روش ها می توان به ارسال پیامک متنی به شماره موبایل، ارسال پیام اخطار در حساب کاربری، ارسال ایمیل و … اشاره کرد.

چگونه می توان از وضعیت کال مارجین خارج شد؟

در صورتی که حساب کاربری شما وارد وضعیت کال مارجین شد، با اتخاذ سه استراتژی به شرح زیر می توانید از آن خارج شوید:

• در استراتژی اول باید مبلغی به حساب کاربری خود واریز نمایید تا مقدار حساب شما به حداقل 70 درصد از وجه تضمین برسد.
• روش دوم برای خروج از وضعیت کال مارجین این است که یک یا چند معامله باز را ببندید. شما باید بسته به میزان سرمایه خود محاسبه کنید که بستن کدام حساب های باز می تواند وضعیت حساب شما را به حالت نرمال برگرداند.
• ترکیب دو روش فوق سومین استراتژی خروج از وضعیت کال مارجین است. به این صورت که همزمان با بستن یک یا چند مورد از معاملات خود می توانید مقداری وجه به حساب کاربری خود واریز نموده و آن را شارژ کنید.

اقدامات کارگزاری در مواجه با شرایط کال مارجین

برای معامله گران آشنایی با اقداماتی که کارگزاری خارج شدن از کال مارجین در هنگام مواجه با شرایط کال مارجین انجام می دهد، می تواند بسیار مهم باشد. اغلب کارگزاری ها در شرایط ورود حساب کاربری کاربران خود به شرایط کال مارجین اقدامات زیر را در پیش می گیرند:

• ارسال اخطار به کاربر به روش های مختلف اولین قدمی است که کارگزاری ها در این شرایط انجام می دهند. در این اخطار کارگزاری با استفاده از روش های مختلفی که اشاره شد، به کاربر اعلام می کند که حساب کاربری خود را از وضعیت کال مارجین خارج کند.
• در قدم دوم، چنانچه کاربر نسبت به اخطار بی توجه بوده و هیچ اقدامی در جهت خارج کردن حساب خود از شرایط کال مارجین انجام ندهد، کارگزاری برخی از معاملات باز کاربر را مسدود می کند تا زمانی که حساب وی به میزانی برسد که وارد حالت ات ریسک شود. متناسب با شرایط احتمال دارد یک یا چند و حتی همه معاملات باز کاربر بسته شوند.

چگونه می توان از کال مارجین شدن جلوگیری کرد؟

برای اینکه بتوانید حساب معاملاتی خود را از قرار گرفتن در وضعیت کال مارجین مصون نگه دارید بهتر است از ترفندهای زیر استفاده کنید:

• اهرم معاملاتی خود را پایین تر بگیرید. با کمتر شدن اهرم معاملاتی از خطر ورود شما به وضعیت کال مارجین نیز کاسته می شود.
• اتخاذ سیستم مدیریتی سرمایه دقیق و حساب شده نیز می تواند ترفندی ایده‌آل برای مصون ماندن از کال مارجین شدن باشد. داشتن سیستم مدیریت سرمایه سبب می شود تا با انتخاب حجم معاملاتی بهینه تر، در هر لحظه درصد کمی از سرمایه شما وارد معامله شود.
• مقدار سرمایه اولیه موجود در حساب کاربری خود را افزایش دهید. بیشتر بودن مقدار پول اولیه احتمال ورود حساب شما به وضعیت Call Margin را تا حد زیادی کاهش می دهد.
• در معاملات خود از حد ضررهای منطقی استفاده کنید.

کال مارجین و مزیت های آن

کال مارجین با وجود اینکه می تواند به لحاظ روانشناسی روحیه معامله گر را تضعیف کند اما اگر از دیدگاه دیگری نگریسته شود ترفندی است که به شما در جلوگیری از متحمل شدن ضررهای بیشتر کمک می کند. بنابراین وجود آن برای معامله گر خالی از منفعت نیست.
همچنین هر میزان که سطح مارجین لول در نظر گرفته شده توسط کارگزاری ها بالاتر باشد، احتمال اینکه معامله گر بیشتر متضرر شود نیز بالاتر می رود.

برای مثال در صورت کاهش مارجین لول از 70 درصد به 50 درصد، هر چند که کال مارجین شدن معامله گر به تاخیر خواهد افتاد، اما در مقابل در این شرایط قرار گرفتن در وضعیت کال مارجین ضرر بیشتری را متوجه معامله گر خواهد کرد.

سوالات متداول در مورد کال مارجین

کال مارجین چیست؟

کال مارجین اغلب به کاهش ارزش یک یا چند دارایی در حساب مارجین اشاره دارد. در این حالت میزان ضرر معاملات به بالاتر از 70 درصد وجه تضمین رسیده و اخطاری مبنی بر افزایش وجه تضمین به کاربر ارسال می گردد.

چگونه می توان حساب کاربری خود را از حالت کال مارجین خارج ساخت؟

با استفاده از سه روش پیش بینی شده می توان حساب کاربری را از حالت کال مارجین خارج کرد. این سه روش عبارتند از واریز وجه، بستن پوزیشن های معاملاتی باز، اعمال ترکیبی از دو روش یعنی بستن پوزیشن های معاملاتی باز و واریز وجه.

اگر معامله گر نتواند کال مارجین را پرداخت کند، چه اتفاقی می افتد؟

کال مارجین در واقع از شما درخواست می خارج شدن از کال مارجین کند تا حساب مارجین خود را شارژ کنید. در صورت عدم شارژ مجدد حساب، کارگزاری می تواند موقعیت های معاملاتی شما را تا زمان رسیدن موجودی حساب به حداقل مقدار مسدود کند.

چطور در فارکس کال مارجین نشویم! + تکنیک‌های کاربردی

بدترین لحظات برای یک معامله گر فارکس، هنگام رو به رو شدن با کال مارجین ‌می‌باشد که به معنی از دست رفتن سرمایه در فارکس بوده و اغلب افراد با رو به رو شدن آن، انگیزه خود را برای ادامه معامله در فارکس از دست داده و از بازار فارکس برای همیشه خارج می‌شوند. برای این منظور اغلب افراد به دنبال راهکاری هستند تا از کال مارجین شدن در فارکس جلوگیری کرده و به حضور خود در فارکس ادامه دهند. برای همین منظور در این مقاله قصد داریم تا با راهکارهای مفید ، روش های جلوگیری از کال مارجین شدن در فارکس را به شما عزیزان آموزش دهیم.

آشنایی با اهرم و مارجین در فارکس

قبل از آشنایی با کال مارجین و نحوه جلوگیری از آن بهتر است در ابتدا با دو مفهوم مهم در بازار فارکس آشنا شوید. اهرم یا لوریج یکی از ابزارهای محبوب و ارائه شده از سوی بروکرهای فارکس می‌باشد که به معامله گران فارکس این امکان را می‌دهد تا چندین برابر سرمایه خود وارد معامله شده و میزان سود خود را به صورت چشمگیری افزایش دهند. همچنین مارجین به حداقل میزان سرمایه ای گفته می‌شود که برای معاملات اهرمی به آن نیاز دارید. قبل از پرداختن به موضوع کال مارجین و جلوگیری از آن بهتر است با اهرم یا لوریج در فارکس آشنا شده تا از خطرات عدم آشنایی با آن جلوگیری کنید.

کال مارجین در فارکس چیست؟

هر چند در یک مقاله آکادمی مجیدی راد به صورت کامل کال مارجین را توضیح داده ایم، اما به صورت خلاصه توضیحاتی را در مورد کال مارجین و دلیل به وجود آمدن آن خواهیم گفت. همان طور که در بالا گفته شد، مارجین به حداقل سرمایه ای گفته می‌شود که در معاملات اهرمی به آن نیاز دارید. هنگامی که وارد یک پوزیشن معاملاتی شده و بر خلاف انتظار و تحلیل شما، معامله وارد ضرر شده و این عدد بیشتر و بیشتر می‌شود، در لحظه ای که این ضرر از میزان مارجین شما بیشتر شود، اصطلاحا حساب شما کال مارجین می‌شود. اغلب اوقات هنگامی که بر خلاف مدیریت سرمایه در بازار فارکس عمل می‌کنید و بیشتر حد مجاز حجم معاملات خود افزایش می‌دهید، شانس کال مارجین شدن حساب شما در این لحظات بیشتر شده و با کمترین ضرر حساب شما کال مارجین خواهد شد.

دلایل کال مارجین شدن حساب معاملات فارکس

یکی از مهمترین دلیل کال مارجین شدن حساب های معاملاتی فارکس، ماندن در ضرر و نبستن معامله ضرر ده خود به صورت دستی و یا با حد ضرر در پوزیشن معاملاتی که دارید. دلیل دیگر کال مارجین شدن اغلب افراد، وارد کردن حجم بیش از حد در معاملات خود که در این شرایط با توجه به اینکه سرمایه شما تا یک حد مشخصی باید وارد معاملات شود اما اغلب افراد بیشتر از حد مجاز وارد معامله شده و سرعت کال مارجین شدن خود را افزایش می‌دهند. دلیل دیگر کال مارجین شدن افراد در فارکس عدم استفاده از حد ضرر می‌باشد. حد ضرر یا همان استاپ لاس یکی از مهمترین نکاتی است که قبل از ورود به معامله باید آن را مشخص کرده و حتما در هنگام ورود به معامله باید آن را مشخص کنید. متاسفانه اغلب افراد با وجود قرار دادن حد ضرر ، به آن پایبند نبوده و آن را در هنگام باز بودن معاملات خود، به صورت دستی بسته و برگشت قیمت امید دارند که معمولا اینطور نبوده و بازار بر خلاف میل آن ها حرکت کرده و ضررهای آن ها را تا حد کال مارجین پیش می‌برد.

روش های جلوگیری از کال مارجین در فارکس

اولین روش و تکنیک برای جلوگیری از کال خارج شدن از کال مارجین خارج شدن از کال مارجین مارجین در فارکس، استفاده از حد ضرر یا استاپ لاس می‌باشد. هر چند این تکنیک برای شما یک روش ساده در نظر گرفته می‌شود اما بازار فارکس همیشه طبق میل ما حرکت نکرده و بهترین معامله گران فارکس نیز معاملات ضرر رده دارند. استفاده از حد ضرر به شما این امکان را می‌دهد تا در صورت عدم حضور شما نیز در کنار کامپیوتر، در صورت حرکت بازار بر خلاف تحلیل شما، پس از حرکت قیمت به میزان مشخصی، معامله شما بسته شده و حساب شما بیشتر از آن مقدار وارد ضرر نشود. یکی از روش های مناسب برای قرار دادن حد ضرر در فارکس برای هر معامله این است که 1 درصد ریسک کرده و در تمامی معاملات خود، بیشتر از 5 درصد ریسک نکنید. با این روش عملا درصد کال مارجین شدن شما بسیار کاهش پیدا کرده و خطرات آن بسیار کم می‌شود.

یک تکنیک دیگر برای جلوگیری از کال مارجین شدن حساب معاملاتی، انتخاب اصولی حجم معاملات فارکس می‌باشد. در معاملات کم ریسک که عملا مایل به ریسک زیادی در معاملات نیستند، روش آنها برای وارد کردن حجم معاملات برای هر 500 دلار حساب خود، 0.01 لات استاندارد می‌باشد. همچنین معامله گرانی که میزان ریسک بیشتری را می‌پذیرند، برای هر 100 دلار یک صدم لات استاندارد می‌باشد.

چطور در فارکس کال مارجین نشویم! + تکنیک‌های کاربردی

بدترین لحظات برای یک معامله گر فارکس، هنگام رو به رو شدن با کال مارجین ‌می‌باشد که به معنی از دست رفتن سرمایه در فارکس بوده و اغلب افراد با رو به رو شدن آن، انگیزه خود را برای ادامه معامله در فارکس از دست داده و از بازار فارکس برای همیشه خارج می‌شوند. برای این منظور اغلب افراد به دنبال راهکاری هستند تا از کال مارجین شدن در فارکس جلوگیری کرده و به حضور خود در فارکس ادامه دهند. برای همین منظور در این مقاله قصد داریم تا با راهکارهای مفید ، روش های جلوگیری از کال مارجین شدن در فارکس را به شما عزیزان آموزش دهیم.

آشنایی با اهرم و مارجین در فارکس

قبل از آشنایی با کال مارجین و نحوه جلوگیری از آن بهتر است در ابتدا با دو مفهوم مهم در بازار فارکس آشنا شوید. اهرم یا لوریج یکی از ابزارهای محبوب و ارائه شده از سوی بروکرهای فارکس می‌باشد که به معامله گران فارکس این امکان را می‌دهد تا چندین برابر سرمایه خود وارد معامله شده و میزان سود خود را به صورت چشمگیری افزایش دهند. همچنین مارجین به حداقل میزان سرمایه ای گفته می‌شود که برای معاملات اهرمی به آن نیاز دارید. قبل از پرداختن به موضوع کال مارجین و جلوگیری از آن بهتر است با اهرم یا لوریج در فارکس آشنا شده تا از خطرات عدم آشنایی با آن جلوگیری کنید.

کال مارجین در فارکس چیست؟

هر چند در یک مقاله آکادمی مجیدی راد به صورت کامل کال مارجین را توضیح داده ایم، اما به صورت خلاصه توضیحاتی را در مورد کال مارجین و دلیل به وجود آمدن آن خواهیم گفت. همان طور که در بالا گفته شد، مارجین به حداقل سرمایه ای گفته می‌شود که در معاملات اهرمی به آن نیاز دارید. هنگامی که وارد یک پوزیشن معاملاتی شده و بر خلاف انتظار و تحلیل شما، معامله وارد ضرر شده و این عدد بیشتر و بیشتر می‌شود، در لحظه ای که این ضرر از میزان مارجین شما بیشتر شود، اصطلاحا حساب شما کال مارجین خارج شدن از کال مارجین می‌شود. اغلب اوقات هنگامی که بر خلاف مدیریت سرمایه در بازار فارکس عمل می‌کنید و بیشتر حد مجاز حجم معاملات خود افزایش می‌دهید، شانس کال مارجین شدن حساب شما در این لحظات بیشتر شده و با کمترین ضرر حساب شما کال مارجین خواهد شد.

دلایل کال مارجین شدن حساب معاملات فارکس

یکی از مهمترین دلیل کال مارجین شدن حساب های معاملاتی فارکس، ماندن در ضرر و نبستن معامله ضرر ده خود به صورت دستی و یا با حد ضرر در پوزیشن معاملاتی که دارید. دلیل دیگر کال مارجین شدن اغلب افراد، وارد کردن حجم بیش از حد در معاملات خود که در این شرایط با توجه به اینکه سرمایه شما تا یک حد مشخصی باید وارد معاملات شود اما اغلب افراد بیشتر از حد مجاز وارد معامله شده و سرعت کال مارجین شدن خود را افزایش می‌دهند. دلیل دیگر کال مارجین شدن افراد در فارکس عدم استفاده از حد ضرر می‌باشد. حد ضرر یا همان استاپ لاس یکی از مهمترین نکاتی است که قبل از ورود به معامله باید آن را مشخص کرده و حتما در هنگام ورود به معامله باید آن را مشخص کنید. متاسفانه اغلب افراد با وجود قرار دادن حد ضرر ، به آن پایبند نبوده و آن را در هنگام باز بودن معاملات خود، به صورت دستی بسته و برگشت قیمت امید دارند که معمولا اینطور نبوده و بازار بر خلاف میل آن ها حرکت کرده و ضررهای آن ها را تا حد کال مارجین پیش می‌برد.

روش های جلوگیری از کال مارجین در فارکس

اولین روش و تکنیک برای جلوگیری از کال مارجین در فارکس، استفاده از حد ضرر یا استاپ لاس می‌باشد. هر چند این تکنیک برای شما یک روش ساده در نظر گرفته می‌شود اما بازار فارکس همیشه طبق میل ما حرکت نکرده و بهترین معامله گران فارکس نیز معاملات ضرر رده دارند. استفاده از حد ضرر به شما این امکان را می‌دهد تا در صورت عدم حضور شما نیز در کنار کامپیوتر، در صورت حرکت بازار بر خلاف تحلیل شما، پس از حرکت قیمت به میزان مشخصی، معامله شما بسته شده و حساب شما بیشتر از آن مقدار وارد ضرر نشود. یکی از روش های مناسب برای قرار دادن حد ضرر در فارکس برای هر معامله این است که 1 درصد ریسک کرده و در تمامی معاملات خود، بیشتر از 5 درصد ریسک نکنید. با این روش عملا درصد کال مارجین شدن شما بسیار کاهش خارج شدن از کال مارجین خارج شدن از کال مارجین پیدا کرده و خطرات آن بسیار کم می‌شود.

یک تکنیک دیگر برای جلوگیری از کال مارجین شدن حساب معاملاتی، انتخاب اصولی حجم معاملات فارکس می‌باشد. در معاملات کم ریسک که عملا مایل به ریسک زیادی در معاملات نیستند، روش آنها برای وارد کردن حجم معاملات برای هر 500 دلار حساب خود، 0.01 لات استاندارد می‌باشد. همچنین معامله گرانی که میزان ریسک بیشتری را می‌پذیرند، برای هر 100 دلار یک صدم لات استاندارد می‌باشد.

سیستم کال مارجین چیست | مارجین کال به زبان ساده

آیا می دانید سیستم کال مارجین چیست و به صورت کلی اصطلاح کال مارجین به چه معناست؟ در پاسخ به این که سیستم کال مارجین چیست باید گفت که فعالان بازار آتی، در صورت پیش‌ بینی اشتباه روند قیمت بازار، مثل فعالان تمامی بازارهای دیگر با زیان روبرو خواهند شد، ولی با این وجود در بازار آتی به علت تسویه روزانه حساب‌ ها، تریدرهایی که با ضرر و زیان مواجه می شوند، در معرض وضعیت ناخوشایند مارجین کال هم قرار می‌ گیرند که قصد داریم در این مطلب به این بپردازیم که مارجین کال به زبان ساده به چه چیزی اشاره دارد و سیستم کال مارجین چیست .

سیستم کال مارجین چیست ؟

هر بروکری محدودیت های مخصوص به خود را برای سطح مارجین در نظر می گیرد، ولی می توان گفت بیشتر بروکر ها سطح ۱۰۰ درصد را برای سطح مارجین تعبیه کرده اند که این محدودیت را سطح کال مارجین می نامند. سطح کال مارجین ۱۰۰ درصد یعنی چنانچه مارجین لول حساب شما به ۱۰۰ درصد برسد، شما هنوز می توانید پوزیشن های خود را ببندید، ولی توانایی این را ندارید که پوزیشن جدیدی باز کنید، پس هنگامی که سطح کال مارجین ۱۰۰ درصد اتفاق افتد، اکوئیتی حساب شما با مارجین حساب تان برابر شده است و شما روی پوزیشن های خود ضرر خواهید کرد و روند بازار برخلاف پوزیشن های شما در حرکت خواهد بود. در واقع زمانی که اکوئیتی حساب شما برابر مارجین شود، شما به هیچ وجه قادر نخواهید بود پوزیشن جدیدی باز نمایید.

در صورتی که تمایل دارید در ارزهای دیجیتال مثل بیت کوین ، اتریوم و … سرمایه گذاری امن کنید و از امتیاز ۱۰ درصد تخفیف کارمزد در معاملات رمزارزها بهره مند شوید، میتوانید از طریق لینک زیر اقدام به ثبت نام نمایید؛

در واقع کارگزاری این امکان را در اختیارتان قرار نمی دهد که بیشتر از پول موجود در حساب خود متحمل ریسک شوید و در نهایت کارگزاری از شما طلبکار شود. برای مثال این طور فرض کنید که شما یک حساب ۲۰ هزار دلاری و یک پوزیشن ضررده با مارجین ۲ هزار دلار دارید؛ حال چنانچه بازار بر خلاف پوزیشن شما در حرکت باشد و ضرر شما به ۱۸ هزار دلار برسد، اکوئیتی شما ۲ هزار دلار خواهد بود که با مارجین شما برابر است، لذا سطح مارجین شما (۲۰۰۰ تقسیم بر ۲۰۰۰) × ۱۰۰، مساوی ۱۰۰ درصد می باشد. زمانی که سطح مارجین به ۱۰۰ درصد برسد، دیگر قادر نخواهید بود هیچ پوزیشن جدیدی بگیرید، مگر این که جهت بازار تغییر کند و اکوئیتی شما بیشتر از مارجینتان شود.

انواع وضعیت حساب کدام است؟

به منظور فعالیت در بازار آتی، هر تریدری باید پیش از دریافت موقعیت خرید یا فروش، موجودی حساب عملیاتی خود را به اندازه لازم شارژ کند. در حقیقت به علت ماهیت تعهدی بازار آتی، خریدار و فروشنده باید وجهی را جهت وجه تضمین انجام معامله به حساب عملیاتی خود واریز کنند. جالب است بدانید که این وجه، بعد از اخذ موقعیت خرید یا فروش به وسیله بورس در حساب تریدر، تحت عنوان وجه تضمین، بلوکه خواهد شد. حساب عملیاتی در طول جلسه معاملاتی هر ۳۰ دقیقه یک بار، بروزرسانی خواهد شد. با توجه به میزان موجودی حساب عملیاتی نسبت به وجه تضمین اولیه، وضعیت حساب می تواند ۳ حالت مختلف داشته باشد:

۱) وضعیت نرمال : اگر بعد از تسویه‌ حساب، برای تریدر سود شناسایی شود، حساب عملیاتی وی به همان میزان افزایش پیدا خواهد کرد. در این شرایط که موجودی حساب عملیاتی بیشتر از میزان وجه تضمین اولیه است، اصطلاحا می گویند که حساب در وضعیت نرمال قرار گرفته است.

۲) وضعیت ات ریسک : اگر بعد از تسویه حساب طبق قیمت تسویه، برای تریدر زیان شناسایی شود، از موجودی حساب عملیاتی او کسر خواهد شد. بر اساس مشخصات قراردادهای آتی، موجودی حساب عملیاتی تا ۳۰ درصد کاهش نسبت به وجه تضمین اولیه با مشکل روبرو نخواهد شد. در حقیقت موجودی حساب عملیاتی همیشه باید حداقل به میزان ۷۰ درصد وجه تضمین اولیه باشد. زمانی که موجودی حساب عملیاتی تریدر از وجه تضمین اولیه کم تر شود، ولی از حداقل وجه تضمین بیشتر باشد، به اصطلاح این طور می گوفند که حساب وی در وضعیت ات ریسک قرار گرفته است.

جالب است بدانید که در این حالت هرچند موجودی حساب عملیاتی کم تر از وجه تضمین اولیه است، ولی به علت بالاتر بودن نسبت به حداقل وجه تضمین، مشکلی برای تریدر اتفاق نخواهد افتاد. در این شرایط تردیر باید موجودی حساب خود را مدیریت کند تا میزان آن کم تر از حداقل وجه تضمین اولیه نشود.

۳) وضعیت مارجین کال : همچنین اگر موجودی حساب عملیاتی بعد از بروزرسانی، کم تر از ۷۰ درصد وجه تضمین اولیه شود، حساب عملیاتی در وضعیت مارجین کال قرار خواهد گرفت. در حقیقت مارجین کال وضعیتی است که میزان زیان معاملات از حد مجاز آن بیشتر شده و اخطاریه افزایش وجه تضمین جبرانی صادر خواهد شد.

مثال واضحی از Margin Call

برای مثال این طور فرض می کنیم که شما ۱۰۰۰ دلار در حساب خود موجودی دارید و یک سرمایه گذاری به مبلغ ۵۰۰۰ دلار انجام می دهید. بنابراین می بایست با استفاده از اهرم مالی ۵۰۰ درصدی معامله را انجام دهید. چنانچه قیمت سهام ۱۰ درصد کاهش پیدا کند، شما به اندازه ۵۰۰ دلار متضرر می شوید. در واقع مجموع سهام خریداری شده شما ۵۰۰۰ دلار است. چنانچه مارجین نگهداری ۱۰ درصد باشد، شما دچار دردسر خواهید شد.

دلیل هم این است که حداقل موجودی مارجین را در اختیار ندارید. به این منظور که دارایی خود را حفظ نمایید، بایستی موجودی حساب خود را بیشتر کنید. چنانچه موجودی حساب شما به صفر نزدیک شد، کارگزاری مارجین کال را اعمال می کند. چنانچه موجودی حساب خود را بیشتر نکنید، دارایی شما به شکل اتوماتیک به فروش خواهد رفت و ممکن نیست بیشتر از دارایی حساب خود متضرر شوید.

چنانچه چند سرمایه گذاری همزمان در یک کارگزاری انجام دهید، این امکان وجود دارد که نتایج یک سرمایه گذاری بر سایر آن ها تاثیرگذار باشد. این طور فرض کنید که مثالی که زدیم، همچنان معامله انجام شده در ضرر قرار دارد، ولی معامله دیگری انجام داده اید که در آن هم مبلغ ۱۰۰۰ دلار سرمایه گذاری کرده و با استفاده از اهرم مالی ۵۰۰ درصدی، ۵۰۰۰ دلار سهام خریده اید. ولی این معامله ۱۰ درصد سود برایتان به همراه داشته است.

در حقیقت سود این معامله، ضرر سایر معاملات را پوشش خواهد داد، از همین روی با مارجین کال روبرو نمی شوید. بنابراین زمانی که چند معامله انجام می دهید، باید حواستان باشد و جوانب احتیاط را رعایت فرمایید. یک معامله بسیار زیان ده، امکان دارد که کل معاملات شما را با ریسک همراه کند. شما نخستین سرمایه گذاری نیستید که همه دارایی خود را به دلیل مارجین کال از دست می دهد!

راهکار جلوگیری از مارجین کال شدن چیست؟

به منظور جلوگیری از این که مارجین کال شوید، از سفارشات حد ضرر کمک بگیرید، ولی چنانچه نمی دانید سفارش حد ضرر چیست، در سراشیبی جاده ای بنام از دست دادن مقدار زیادی پول افتاده اید. در نظر داشته باشید که سفارش حد ضرر در اصل یک سفارش استاپ است که تحت عنوان یک سفارش پندینگ به بروکر فرستاده می شود. این سفارش زمانی فعال خواهد شد که قیمت در خلاف جهت معامله شما حرکت نماید.

برای مثال چنانچه معامله خرید ۱ مینی لات USD/JPY به نرخ ۱۱۰٫۵۰ داشتید و حد ضرر خود را در ۱۰۹٫۵۰ قرار دادید، یعنی این که وقتی USD/JPY تا ۱۰۹٫۵۰ کاهش پیدا می کند، سفارش استاپ شما فعال خواهد شد و موقعیت خرید شما به علت از دست دادن ۱۰۰ پیپ یا ۱۰۰ دلار ضرر بسته می گردد. چنانچه بدون سفارش حد ضرر خرید و فروش های خود را انجام می دادید و USDJPY همچنان به سقوط خود ادامه می داد، در یک نقطه قیمتی، بسته به مقدار پول در حساب خود، کال مارجین می شدید. ولی همان طور که پیش تر هم گفتیم، یک سفارش حد ضرر مانع از ضرر بیشتر شما خواهد شد که خود از مارجین کال شدن شما ممانعت خواهد کرد.

تنظیم حجم معاملات برای جلوگیری از کال مارجین

حجم معاملات خود را تقسیم نمایید و به یکباره برای ورود اقدام نکنید. دلیل دیگر این که بعضی از تریدرها در نهایت کال مارجین خواهند شد، قضاوت اشتباه در مورد حرکات قیمت است. برای مثال، شما این طور فکر می کنید که GBP/USD بیش از حد بالا و بیش از حد سریع افزایش پیدا کرده است و بر این باورید که به هیچ عنوان نمی تواند بیشتر از این افزایش یابد، پس یک پوزیشن بزرگ فروش باز می کنید که این نوع معامله از نوع اعتماد به نفس کاذب است و احتمال ایجاد مارجین کال را نیز بیشتر می کند. در راستای جلوگیری از آن، یک روش تقسیم حجم معاملات وجود دارد که به آن مقیاس گذاری هم گفته می شود. به جای این که بلافاصله ۴ مینی لات معامله کنید، با ۱ مینی لات آغاز کنید و در ادامه زمانی که قیمت به نفع شما حرکت کرد، معامله را اضافه یا وزن آن را افزایش دهید.

البته این در حالی است که به افزودن معامله های جدید ادامه می دهید، قادرید به منظور کاهش ضررهای احتمالی یا حتی قفل کردن سود، جابجا کردن حد ضررها در معامله های پیشین را آغاز نمایید. تناسب گذاری معاملات می تواند شما را یاری کند تا زمانی که تمامی معاملات را ترکیب می کنید با ریسک صفر سود خود را بزرگ نمایید. هرچند این به صورت معمول یعنی این که شما بایستی سرمایه بیشتری را به جهت نیاز مارجین بیشتر اختصاص دهید، تناسب گذاری در معاملات در سطوح گوناگون قیمتی و استفاده از سطوح گوناگون حد ضرر بدین است که ریسک ضرر شما در این معامله، پخش شده است که خود احتمال مارجین کال را تا حدود زیادی کم خواهد کرد.

در ادامه به چند سوال ساده ولی مهم در خصوص سیستم کال مارجین پاسخ خواهیم داد؛

چگونه از وضعیت مارجین کال خارج شویم؟

کسانی که کال مارجین می‌ شوند از سه طریق می‌ توانند از این وضعیت خارج شوند که به شرح زیر می باشد؛

1. واریز وجه
2. بستن موقعیت‌ های باز
3. ترکیب واریز بخشی از وجه مورد نیاز و بستن تعداد موقعیت باز

چقدر زمان داریم تا میزان وجه لازم را برای خروج از وضعیت مارجین کال واریز کنیم؟

تریدرهای مارجین کال بر اساس دستورالعمل، باید تا پیش از اتمام مهلتی که کارگزاری در اختیار شما قرار داده است، وجه لازم را به حساب عملیاتی خود واریز کنند.

اگر در طول مهلت معیین، موقعیت‌ های خود را نبندد و یا وجه واریز نکنیم چه میشود؟

مطابق با دستورالعمل، اگر شخصی تا اتمام مهلت تعیین‌ شده به وسیله کارگزاری، همچنان مارجین کال باشد کارگزار موظف به بستن تعداد لازم از موقعیت‌ های وی است. در حقیقت کارگزار تعدادی از موقعیت‌ های وی را می‌ بندد تا وی از حالت مارجین کال خارج شود. برای مثال چنانچه فرد ۴ موقعیت باز داشته باشد، ولی تنها به ازای ۳ موقعیت وجه تضمین کافی داشته باشد، آنگاه کارگزاری فقط یک موقعیت وی را خواهد بست.

نتیجه گیری و کلام پایانی

در پایان می توان گفت که روش های زیادی برای کمک به جلوگیری از مارجین کال وجود دارد و شما باید به جفت ارزهایی که خرید و فروش می کنید و احتیاجات مارجین آن ها توجه نمایید. همچنین باید در نظر داشته باشید که چه زمانی می بایست جلوی ضررهای خود را بگیرید تا این گونه بتوانید همچنان در بازار باقی بمانید. درک نوسانات نیز می تواند در این مسیر کمک کننده باشد. نسبت به اخبار و رویدادهایی که می توانند موجب جهش و بی ثباتی قیمت ها شوند و حساب شما را مارجین کال کنند، هوشیار باشید. در خاطر داشته باشید که به عنوان یک تریدر، شما همواره می بایست ابتدا مدیریت ریسک را مد نظر قرار دهید و سود کردن را در اولویت های بعدی قرار دهید.

در این مقاله سعی کردیم به بیان ساده توضیح دهیم که سیستم کال مارجین چیست و با توجه به توضیحاتی که ارائه شد دریافتیم سیستم کال مارجین چیست و به چه صورت عمل می‌ کند. در حقیقت وقتی که موجودی حساب عملیاتی تریدر به کم تر از ۷۰ درصد وجه تضمین اولیه می رسد، شرایط کال مارجین را شاهد خواهیم بود.

در ادامه به منظور خروج از این وضعیت، یا باید وجه لازم را تامین کنید تا این میزان جبران گردد و یا باید چند موقعیت بسته شوند تا حساب از حالت کال مارجین خارج شود. به صورت کلی توصیه بر این است که در زمان استفاده از اهرم‌ های مالی به احتمال مارجین کال توجه کنید، چرا که هر چقدر اهرم معاملات شما بزرگ‌ تر باشد، به همان اندازه مارجین قابل ‌استفاده هم کم تر است.

همان طور که در ابتدای مطلب قول دادیم، به بررسی این که سیستم کال مارجین چیست پرداختیم.

همچنین اگر دوست دارید نکات مهم در ترید ارز دیجیتال برای ایرانیان را به زبانی ساده یاد بگیرید، این مطلب شما را راهنمایی می کند.

به نظر شما معاملات مارجین به صورت کلی مناسب شخصیت شما هست یا خیر؟